20210122-财信证券-基金市场_不同风险偏好基金组合及主题基金池情况_14页_1mb

深度报告总结

核心内容概述

本报告主要分析了2021年基金市场的表现，并对不同风险偏好的基金组合及细分主题基金池进行了详细介绍。报告提供了各基金组合的配置策略、基金品种、基金经理信息以及投资表现等关键数据，同时提醒投资者注意市场风险与历史数据的局限性。

主要观点

• 基金市场整体表现稳健，不同风险偏好基金组合的配置策略各有侧重。
• 风险偏好较高的组合以积极风格为主，配置了多只主动权益基金和偏债混合型基金。
• 风险偏好中等的组合更注重稳健性，配置了兼具业绩和回撤优势的基金。
• 风险偏好较低的组合偏向保守，以偏债混合、中长期纯债和货币基金为主。
• 分主题基金池涵盖主动管理型权益类、偏固收类、现金管理类、港股类资产以及细分主题类基金。

关键信息

不同风险偏好的基金组合

风险偏好较高组合

• 风格积极，配置8只主动权益基金、1只偏债混合基金和1只量化对冲基金。
• 组合品种包括：
  • 富国价值增长
  • 易方达蓝筹精选
  • 宝盈研究精选A
  • 工银瑞信文体产业A
  • 中欧时代先锋A
  • 朱雀企业优胜A
  • 新华优选成长
  • 华安沪港深外延增长
  • 泓德致远A
  • 工银瑞信绝对收益A

风险偏好中等组合

• 风格稳健，配置7只主动权益基金、2只偏债混合基金、1只中长期纯债基金和1只量化对冲基金。
• 组合品种包括：
  • 优选LOF
  • 广发稳健增长A
  • 交银内核驱动
  • 富国品质生活
  • 富国价值增长
  • 华商红利精选
  • 富国中国中小盘人民币
  • 易方达安心回馈
  • 广发对冲套利
  • 鹏华丰禄

风险偏好较低组合

• 风格保守，配置3只偏债混合基金、2只中长期纯债基金、1只货币基金和3只主动权益基金。
• 组合品种包括：
  • 中银多策略A
  • 嘉实增长
  • 广发趋势优选A
  • 易方达安心回馈
  • 泓德致远A
  • 鹏华丰禄
  • 华宝量化对冲A
  • 华安年年红A
  • 华泰柏瑞季季红
  • 建信现金添利A

分主题基金池情况

主动管理型权益类基金

• 共计33只，涵盖普通股票型、偏股混合型和灵活混合型基金。
• 重点关注基金包括：
  • 优选LOF
  • 工银瑞信文体产业A
  • 南方创新基金
  • 华商优势行业
  • 国投瑞银创新动力
  • 景顺长城优选
  • 前海开源国家比较优势
  • 富国天成红利
  • 华商红利精选

偏固收类基金

• 主要包括债券类基金及主动权益基金中重视债券类资产的品种，共计10只。
• 重点关注基金包括：
  • 易方达安心回馈
  • 华夏永福A
  • 泓德致远A
  • 金鹰元安A
  • 汇添富可转债A
  • 中银转债增强A
  • 招商产业债A

现金管理类基金

• 以现金管理为核心目标，追求绝对收益，共计9只。
• 重点关注基金包括：
  • 华宝量化对冲A
  • 工银瑞信绝对收益A
  • 海富通阿尔法对冲A
  • 广发对冲套利
  • 华泰柏瑞季季红
  • 华安年年红A
  • 泰康年年红一年定开
  • 添富季红

港股类资产基金

• 基于港股资产配置需求筛选，包括主动权益类基金和QDII产品，共计7只。
• 重点关注基金包括：
  • 景顺长城沪港深领先科技
  • 富国中国中小盘人民币
  • 广发沪港深新起点A
  • 国富亚洲机会
  • 南方全球精选
  • 华安沪港深外延增长
  • 前海开源沪港深优势精选

细分主题类基金

• 包括消费、医药、军工和国企改革主题基金。
• 消费主题基金（3只）：
  • 华安生态优先
  • 景顺长城新兴成长
  • 富国品质生活
• 医药主题基金（4只）：
  • 招商医药健康产业
  • 上投摩根医疗健康
  • 交银医药创新
  • 创金合信医疗保健行业A
• 军工主题基金（3只）：
  • 富国军工主题A
  • 博时军工主题
  • 易方达国防军工
• 国企改革主题基金（3只）：
  • 工银瑞信国企改革主题
  • 农银汇理国企改革
  • 兴业国企改革

风险提示

• 历史数据不能代表未来业绩。
• 跟踪品种为非保本型，存在本金损失风险。
• 市场受经济、政策等内外因素影响，存在市场风险。

投资评级系统

• 股票投资评级：
  • 推荐：投资收益率超越沪深300指数15%以上。
  • 谨慎推荐：投资收益率相对沪深300指数变动幅度为5%～15%。
  • 中性：投资收益率相对沪深300指数变动幅度为-10%～5%。
  • 回避：投资收益率落后沪深300指数10%以上。
• 行业投资评级：
  • 领先大市：行业指数涨跌幅超越沪深300指数5%以上。
  • 同步大市：行业指数涨跌幅相对沪深300指数变动幅度为-5%～5%。
  • 落后大市：行业指数涨跌幅落后沪深300指数5%以上。

免责声明

• 本报告仅供财信证券有限责任公司客户及员工使用。
• 报告信息来源于公开资料，不保证其准确性、完整性或可靠性。
• 报告不构成对任何人的投资建议，投资者应自行判断并谨慎决策。
• 报告版权归财信证券所有，未经书面许可，不得复制、发表、引用或传播。