20170709-广发证券-量化交易策略周报_多数策略表现不佳_SMT策略盈利_15页_828kb

量化交易策略周报总结（2017年7月9日）

核心内容概览

本周，多数量化交易策略表现不佳，仅 SMT 策略 实现了盈利。整体来看，各策略在近期交易中表现参差不齐，部分策略在历史数据中表现优异，但近期出现回撤或亏损。

主要观点与关键信息

一、本周表现

二、年初以来表现

三、期指上市以来表现

四、表现最佳策略

SMT 策略 是本周唯一实现盈利的策略，周收益率为 0.19%，成功率 40.00%，最大回撤 -0.21%。从历史表现来看，SMT 策略累计收益率高达 307.56%，且在多数年度中表现稳定，最大回撤相对较小。

五、表现最差策略

价量模式匹配策略 本周亏损严重，收益率为 -2.95%，成功率 0.00%，最大回撤 -2.95%。从历史数据来看，该策略在 2017 年表现不佳，但其在其他年份如 2011 年至 2015 年期间累计收益率较高，达到 314.07%。

六、其他策略表现

• 风格套利策略：本周亏损，但历史表现良好，累计收益率 15.31%，最大回撤 -19.15%。
• 随机区间突破策略：本周盈利，但历史累计收益率 36.73%，最大回撤 -15.46%。
• 加强版EMDT 策略：本周亏损，历史累计收益率 450.32%，最大回撤 -16.83%。
• EMDT 策略：本周亏损，历史累计收益率 341.88%，最大回撤 -16.54%。
• SLM 策略：本周亏损，历史累计收益率 231.43%，最大回撤 -24.29%。
• 期权比率预测策略：本周亏损，历史累计收益率 137.82%，最大回撤 -20.26%。

风险提示

• 所有量化交易策略均基于历史数据建模和测算，无法保证在未来的市场波动中持续有效。
• 市场不确定性可能导致策略失效，投资者需谨慎评估风险。

联系信息

• 分析师：张超，联系方式：020-87578291，邮箱：zhangchao@gf.com.cn
• 联系人：文巧钧，联系方式：0755-88286935，邮箱：wenqiaojun@gf.com.cn

相关研究

总结

• SMT 策略 在本周和历史数据中均表现优于其他策略。
• 价量模式匹配策略 本周表现最差，但历史累计收益率较高。
• 加强版EMDT 策略 和 EMDT 策略 在历史数据中表现突出，但近期亏损。
• 风格套利策略 和 随机区间突破策略 在历史中表现稳定，但近期表现不佳。
• SLM 策略 本周亏损，但历史累计收益率较高。
• 期权比率预测策略 本周亏损，历史累计收益率中等，但最大回撤较大。
• 投资者需注意策略的失效风险，尤其在市场波动较大的情况下。