20170924-广发证券-量化交易策略周报_模式识别策略表现突出_EMDT策略盈利_15页_837kb

量化交易策略周报总结（2017年9月24日）

核心内容概览

本报告总结了多类量化交易策略在2017年9月24日当周及年初以来的表现情况，包括风格套利、随机区间突破、加强版EMDT、EMDT、SLM、价量模式匹配、SMT和期权比率预测策略。报告还提供了这些策略自期指上市以来的历史表现数据，以评估其长期盈利能力与风险水平。

一、本周表现

主要观点：

• 加强版EMDT、EMDT、SLM、价量模式匹配策略本周表现盈利。
• 风格套利、随机区间突破、期权比率预测策略本周亏损。
• EMDT和加强版EMDT策略本周收益率相同，但加强版EMDT策略成功率更高。

二、年初以来表现

主要观点：

• 期权比率预测策略在年初以来表现最佳，累积收益率达15.40%。
• SMT策略表现次之，累积收益率为5.08%。
• 风格套利策略虽然收益率为正，但最大回撤较高，为-3.53%。
• 价量模式匹配和SLM策略表现不佳，累积收益率为负。

三、期指上市以来表现

主要观点：

• 加强版EMDT策略期指上市以来表现最优，累积收益率高达436.13%。
• 期权比率预测策略累积收益率为151.10%，但最大回撤也较高。
• 风格套利、价量模式匹配、SMT和EMDT策略在长期表现上较为稳定，但部分策略的最大回撤较大。

四、关键信息总结

• EMDT和加强版EMDT策略：本周和期指上市以来表现突出，均实现正收益，但加强版EMDT策略成功率更高。
• SLM策略：本周盈利，但期指上市以来表现不佳，累积收益率为负。
• 价量模式匹配策略：虽然本周盈利，但期指上市以来累积收益率为负，且最大回撤较高。
• 期权比率预测策略：虽然期指上市以来累积收益率为正，但本周亏损，且最大回撤较大。
• 风险提示：所有策略均基于历史数据建模，市场波动可能影响其表现，存在失效风险。

五、策略对比分析

关键信息：

• 加强版EMDT 和 EMDT 是表现最突出的策略，长期收益率显著。
• SLM 和 价量模式匹配 在短期表现良好，但长期收益不佳。
• 期权比率预测 策略虽然长期表现尚可，但近期表现不佳，需关注其风险。

六、结论

• 加强版EMDT 和 EMDT 策略在短期和长期表现中均较为稳健，具有较高的成功率和累积收益率。
• SLM 和 价量模式匹配 策略在本周盈利，但长期表现不佳，需进一步优化。
• 期权比率预测 策略长期表现较好，但本周亏损，需关注市场波动对其的影响。
• 风格套利 和 随机区间突破 策略表现不佳，尤其在本周和年初以来亏损，需谨慎评估其适用性。
• 所有策略均需在实际应用中考虑市场波动风险，避免过度依赖历史数据预测未来表现。

分析师： 文巧钧 S0260517070001
分析师： 张超 S0260514070002