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2019年8月全国PPP项目市场动态总结

核心内容概览

2019年8月，全国PPP市场整体成交情况显示，全口径成交项目152个，规模2170亿元；财政部PPP综合信息平台成交项目103个，规模1722.6亿元。从区域和行业分布来看，交通运输和市政工程是主要成交领域，而河北省在成交规模上表现突出。

主要观点

1. 全国PPP市场总体情况

• 全口径成交项目：8月成交152个项目，规模2170亿元，较上月减少18个，同比减少44个。
• 财政部口径成交项目：8月成交103个项目，规模1722.6亿元，较上月增加1个，同比减少71个。
• 截至8月底，全国PPP项目总规模达15.4万亿元，项目总数10380个。

2. 区域分布情况

• 全口径成交规模前三：河北（452.1亿元）、新疆（307.5亿元）、甘肃（237.6亿元）。
• 全口径成交项目数量前三：云南（14个）、河北（12个）、安徽（12个）。
• 财政部口径成交规模前三：河北（438.1亿元）、新疆（245.8亿元）、四川（222.6亿元）。
• 财政部口径成交项目数量前三：山东（10个）、江西（9个）、山西、河南、云南并列第三（各8个）。

3. 行业分布情况

• 全口径成交规模前三：交通运输（1325.8亿元）、市政工程（4.5万亿元）、城镇综合开发。
• 全口径成交项目数量前三：市政工程（75个）、城镇综合开发、交通运输（43个）。
• 财政部口径成交规模前三：交通运输（1013.2亿元）、市政工程（3.8万亿元）、城镇综合开发。
• 财政部口径成交项目数量前三：市政工程（45个）、交通运输（32个）、生态环保（21个）。

4. 月度十大项目

• 成交规模最大的项目：乌鲁木齐国际机场北区改扩建工程（202.8亿元）。
• 其他高规模项目：河北荣乌高速公路新线（199.74亿元）、河北北京新机场至德州高速公路（193.47亿元）、四川乐山至西昌高速公路（164.79亿元）。
• 成交项目数量最多：市政工程、城镇综合开发、交通运输领域。

5. 中标社会资本统计

• 全口径中标金额前三：河北交通投资集团公司（393.21亿元）、中国中铁股份有限公司（288.69亿元）、甘肃省交通建设集团有限公司（222.12亿元）。
• 不同所有制背景：
  • 央企：成交规模占比最高（39.74%）。
  • 地方国企：成交规模占比次之（34.78%），但数量占比相对较低。
  • 民企：中标项目数量占比最高（42.20%），但平均规模较小。
• 不同行业背景：
  • 建筑承包商：中标规模与数量占比最高（56.42%）。
  • 运营商：中标数量较多，但平均规模较小。

6. 回报机制统计

• 全口径回报机制：
  • 可行性缺口补助：成交规模占比63%，数量占比51%。
  • 政府付费：成交规模占比28%。
• 财政部口径回报机制：
  • 可行性缺口补助：成交规模占比64%，数量占比53%。
  • 政府付费：成交规模占比28%。

7. 财政部PPP项目库新增与退库情况

• 新增入库项目：145个，规模2121.29亿元，主要来自新疆、河北、贵州、河南、云南、四川、山东、江苏。
• 退库项目：77个，规模936.58亿元，其中管理库退库55个，规模728.01亿元。
• 无新增与退库的地区：北京、上海、青海、宁夏、西藏、港澳台。

关键信息

• 成交项目数量与规模：全口径成交项目数量较上月减少，规模同比下滑。
• 区域表现：河北省在全口径和财政部口径中均表现突出，成交规模和数量均居前列。
• 行业趋势：交通运输和市政工程是成交规模和数量的主要贡献行业。
• 社会资本构成：央企和地方国企在规模上占据主导，民企在数量上有所增长但规模较小。
• 回报机制：可行性缺口补助是主要回报方式，占比最高。
• 综合治理PPP项目：截至2019年8月底，全国综合治理PPP项目总规模达1.5万亿元，其中财政部口径项目规模10817.4亿元。
• 综合治理项目落地：近一年综合治理PPP项目落地数量和规模均有所下降，主要集中在生态环保领域。
• 民企表现：民企在综合治理领域中标项目数量较多，但规模较小，仅有一家民企进入十大社会资本榜单。

专题分析

专题一：民营企业专题

• 华夏幸福：
  • 上半年营收与净利双增长，净利润84.8亿元，同比增长22.4%。
  • 引入中国平安集团作为二股东，改善融资结构。
  • 2019年上半年新增融资632.6亿元，其中非房地产项目融资占比84%。
  • 入选财政部PPP项目库的产业新城项目达30个，其中5个为国家级示范项目。

专题二：综合治理PPP项目

• 市场整体情况：
  • 全口径综合治理PPP项目共1316个，规模1.5万亿元，暂无进入移交阶段的项目。
  • 财政部口径项目共911个，规模10817.4亿元，执行阶段项目690个，规模8617.99亿元。
• 项目落地情况：
  • 近一年综合治理PPP项目落地数量和规模均下降，但生态环保领域项目持续增长。
  • 项目落地高峰集中在2018年12月，规模达393.79亿元。
• 社会资本参与现状：
  • 建筑承包商和地方国企是主要参与者，其中地方国企中标规模占比最高（46%）。
  • 民企参与较少，仅有一家进入社会资本排名前十。
• 重要综合治理PPP项目：
  • 武汉经济技术开发区（汉南区）“四水共治”PPP项目规模最大（138.91亿元）。
  • 云南大理市环洱海流域生态修复项目规模达91.91亿元。

总结

2019年8月，全国PPP市场呈现区域和行业分布不均、央企与地方国企主导、民企参与度较低但数量有所增长的特征。综合治理PPP项目在生态环保领域表现活跃，但整体落地数量和规模有所下降。华夏幸福作为典型案例，展现了民企在PPP项目中的潜力与增长。