20240101-天风证券-量化择时周报_反弹如期出现_有望延续_5页_539kb

金融工程定期报告总结

市场趋势

• 当前市场处于下行趋势格局，wind全A指数全周上涨2.62%，但均线距离扩大至-407%，绝对值大于3%。短期信号显示成交接近地量6526亿，或触发反弹，赚钱效应指标为-108%，下行趋势未结束。

估值分析

• wind全A指数PE低于20分位点，估值偏低；PB低于5分位点，估值极低。结合趋势判断，建议仓位80%。

行业配置建议

• 推荐医药、消费电子和券商作为困境反转板块。TWOBETA模型1月起建议增加大金融板块配置，重点关注并购利好对券商的刺激。上周行业表现分化，电力设备新能源和有色金属强劲，煤炭和交运疲软。

风险提示

• 全球市场波动及环境变化风险。模型基于历史数据，不保证未来准确性。投资决策需独立评估。