同策房产咨询-20180607-全国土地市场交易月报-6月刊-_23页_2mb

全国土地市场月报（2018年6月刊）总结

一、报告摘要（核心数据及观点）

• 全国土地市场：2018年5月，全国330个城市土地成交量环比上涨20.14%，成交量上涨11.78%，达17897万平米，同比增长37.92%。
• 住宅用地：成交1895幅，面积6208万平米，环比上涨20.70%，同比增长67.48%。成交楼面均价2593元/平米，环比微跌1.59%，同比上涨5.97%。
• 商办用地：成交961幅，面积1814万平米，环比持平，同比增长18.92%。成交楼面均价1355元/平米，环比下跌17.45%，同比上涨4.19%。
• 政策影响：一线城市及部分二线城市进入“租赁元年”，土地供应和价格趋于理性。三四线城市因棚改和城镇化进程，土地需求增加，成交量和楼面价持续上涨。
• 市场趋势：整体土地市场成交量平稳，但楼面价波动明显。一线城市楼面价大幅回落，商办市场趋于冷清；二线城市商办市场热度上升，杭州成为百亿出让金城市；三四线城市楼面价创新高，但需警惕泡沫风险。

二、土地市场篇

（一）各线城市数据总览

（二）土地成交情况

1. 土地总体成交情况

   • 全国330个城市土地成交量环比上涨20.14%，成交量上涨11.78%，为17897万平米，同比增长37.92%。
   • 住宅用地成交量上涨20.70%，同比增长67.48%；商办用地成交量持平，同比增长18.92%。
   • 成交楼面均价基本持平，为1427元/平米，同比上涨11.28%。

2. 住宅用地成交情况

   • 一线城市住宅用地成交量为两年来新低，仅14万平米，环比下跌72%，同比下跌超50%。
   • 二线城市住宅用地成交面积为年内新低，环比下跌7%，同比上涨116%。楼面均价上涨9%，但同比微跌2%。
   • 三四线城市住宅用地成交量和楼面价环比、同比均上涨11%。楼面均价突破2000元/平米，创历史新高。

3. 商办用地成交情况

   • 一线城市商办用地成交量和楼面价均为年内最低，环比下跌64%，同比下跌78%。
   • 二线城市商办用地成交量上涨18%，楼面价上涨39%，溢价率冲高至48%。杭州空港地块以2亿出让金、82.94%溢价率成为亮点。
   • 三四线城市商办用地成交量价环比均下滑，但同比上涨6%和7%。

（三）土地楼面地价走势

• 住宅用地：一线城市楼面地价环比下跌15%，同比下跌27%；二线城市楼面地价环比上涨9%，同比微跌2%；三四线城市楼面地价环比上涨11%，同比上涨11%。
• 商办用地：一线城市楼面地价环比下跌42%，同比下跌51%；二线城市楼面地价环比上涨39%，同比上涨38%；三四线城市楼面地价环比下跌33%，同比上涨24%。

（四）土地溢价率走势

• 住宅用地：一线城市溢价率降至零，二线城市溢价率回升至23%，三四线城市溢价率持续保持在35.73%左右。
• 商办用地：一线城市溢价率零，二线城市溢价率冲高至48%，三四线城市溢价率15%。

三、排行榜

（一）2018年5月全国各类用地成交总价排行榜TOP10

（二）2018年5月全国各类用地成交楼面地价排行榜TOP10

（三）2018年5月全国住宅用地溢价率排行榜TOP10

（四）2018年5月全国商办用地成交总价排行榜TOP10

四、主要观点与关键信息

• 政策影响：一线及部分二线城市进入租赁元年，土地供应和价格趋于理性，商办市场受政策调控影响明显。
• 市场分化：一线城市土地市场趋冷，成交量下降，楼面价下滑；二线城市商办市场热度上升，杭州成为百亿出让金城市；三四线城市土地市场活跃，楼面价创新高，但需警惕泡沫。
• 房企策略：部分房企将战略重心转向三四线城市，以获取更高溢价。
• 市场前景：一线城市商办市场以存量盘活为主，二线城市商办市场因经济基础和人口流入持续升温，三四线城市商业格局正在被不断挖掘。

五、数据来源与免责声明

• 数据来源：同策研究院
• 免责声明：本报告信息来源于公开资料，仅供参考，不保证其准确性和完整性，亦不保证内容不发生变更。如引用需注明出处，并不得有悖原意。