20220212-西部证券-电新行业周报_低碳转型促进绿电开发及消纳_风电行业需求维持高景气_13页_596kb

报告摘要

低碳转型促进绿电开发及消纳，风电行业需求维持高景气

核心内容

2022年2月，国家发展改革委与国家能源局联合发布《关于完善能源绿色低碳转型体制机制和政策措施的意见》，旨在推动能源绿色低碳转型，促进绿电开发和消纳。该文件强调以沙漠、戈壁、荒漠地区为重点，加快推进大型风电、光伏发电基地建设；在农村地区优先支持屋顶分布式光伏发电及生物质能发电接入电网，并提出多种分布式发电消纳方式，增强开发商信心，推动整县推进模式下的分布式光伏投资开发。同时，完善灵活性电源建设及储能参与电力市场的机制，助力实现“碳达峰、碳中和”战略目标。

主要观点

政策支持：两部委联合发文，从绿电消纳、分布式能源、用地用海、电力输送、储能等多个维度提出清洁能源发展方向。
风电需求旺盛：2022年1月国内风机招标量达10.56GW，同比+266%，环比+41%，风电行业需求维持高景气。
锂电行业增长：2021年全球动力电池装机量达296.8GWh，同比增长102.2%。宁德时代以96.7GWh的装机量位居全球第一，市占率提升至32.6%。
新能源车销量增长：2022年1月国内新能源乘用车上险31.6万辆，同比+112%，其中纯电动上险24.2万辆，同比+101%；插混动力上险5.4万辆，同比+156%。
光伏行业发展：杭州市发改委出台政策，对2021-2025年期间并网的光伏项目提供0.2元/w的一次性建设补贴，预计到“十四五”末新增光伏装机容量将达2000MW以上。
行业价格波动：光伏产业链中，硅料、硅片、电池片、组件等价格在春节后逐步调整，部分环节价格出现小幅上涨，但整体市场保持稳定。
投资建议：推荐多家光伏、锂电及风电相关企业，包括中环股份、迈为股份、福莱特、福斯特、天合光能、晶澳科技、宁德时代、嘉元科技、容百科技等。

关键信息

风电招标：2022年1月国内风机招标量10.56GW，其中陆上风机7.16GW，海上风机3.40GW。
风机价格：1月陆上风机中标均价为2038元/kW，含塔筒中标均价2551元/kW；海上风机及塔筒中标均价4013元/kW，最低中标价3548元/kW。
光伏玻璃市场：本周光伏玻璃价格稳定，2.0mm镀膜面板主流大单价格19.2元/平方米，3.2mm原片主流订单价格16.5-17元/平方米，同比跌幅分别为49.24%和40.48%。
锂电排产：2月锂电产业链排产受春节影响小幅下滑，除负极排产受环保检查影响较大外，其他环节基本稳定。预计3月排产将环比提升。
动力电池市场：宁德时代2021年全球装机量达96.7GWh，同比增长167.5%，市占率提升至32.6%；比亚迪以26.3GWh位列全球第四，市占率8.8%。
行业动态：山东计划到2025年海上风电力争开工投运1500万千瓦；“宁电入湘”工程湘投、五凌、中车已签订550万千瓦开发协议。
市场走势：本周中信电力设备指数下跌6.85%，创业板下跌5.59%，上证综指上涨3.02%。
风险提示：政策风险、市场竞争加剧、供应链短缺等。