20221207-国信证券-私募基金周报_上周股票多头私募产品中位数收益1.77_百亿私募调研聚焦机械板块_12页_1mb

私募基金周报总结

核心内容

• 私募基金市场动态：截至2022年10月末，存续私募证券投资基金89390只，存续规模5.56万亿元，环比下降6.91%。2022年10月，新备案私募证券投资基金1530只，占新备案基金数量的73.07%，新备案规模97.32亿元，环比下降56.26%。

• 私募基金数量分布：截至2022年12月2日，私募排排网数据库中共登记有76599只运行中的私募证券投资产品，其中主观股票多头策略占比最高，达34697只，其次是复合策略（6810只）和其他策略（4803只）。

• 私募基金周度表现：

  • 股票多头策略周度收益率中位数为1.77%；
  • 股票多空策略为1.41%；
  • 股票市场中性策略为0.38%。
  • 指数增强策略中，中证500指增超额收益中位数为1.00%，表现最佳；
  • 主观CTA策略中，主观趋势CTA收益率中位数为0.33%；
  • 量化CTA策略中，量化套利CTA收益率中位数为0.04%，量化多策略CTA为0.10%；
  • 债券策略中，债券增强策略收益中位数为1.14%；
  • 多资产策略中，宏观策略收益中位数为1.00%，复合策略为0.98%；
  • 其他策略中，转债交易策略收益中位数为1.86%，表现最佳。

• 百亿私募调研动向：

  • 上周百亿私募调研最多的行业为机械（27家）、基础化工（21家）、计算机（18家）；
  • 受关注个股包括新劲刚（10家）、润丰股份（10家）、国能日新（9家）。

主要观点

• 市场整体表现：股票多头策略表现优于其他策略，周度收益率中位数为1.77%，但年初至今的收益率中位数为-15.57%，最大回撤中位数为26.22%，显示市场波动较大。

• 策略收益分化：不同策略表现差异明显，如中证500指增策略超额收益中位数为1.00%，而沪深300指增为-0.28%。量化CTA策略整体表现优于主观CTA策略，其中量化套利CTA收益中位数为0.04%。

• 百亿私募偏好：百亿私募主要聚焦于机械、基础化工、计算机等行业的上市公司调研，表明其对这些领域未来增长潜力有较高预期。

关键信息

• 私募基金市场概况：

  • 存续私募基金140987只，存续规模19.88万亿元，环比下降2.50%；
  • 私募证券投资基金存续规模环比下降6.91%，私募股权投资基金存续规模环比下降1.26%，而创业投资基金存续规模环比增长2.11%。

• 新备案情况：

  • 2022年10月新备案私募基金2094只，环比下降38.45%；
  • 新备案规模372.81亿元，环比下降46.11%；
  • 私募证券投资基金新备案数量占新备案基金的73.07%，规模环比下降56.26%。

• 风险提示：

  • 市场环境变动风险；
  • 风格切换风险。

• 数据来源：

  • 基金业协会；
  • 私募排排网；
  • Wind数据库；
  • 国信证券经济研究所。

分策略收益统计

百亿私募调研动向

• 行业分布：机械、基础化工、计算机是百亿私募调研最多的行业，分别有27、21、18家机构参与。
• 个股关注：新劲刚、润丰股份、国能日新是上周最受百亿私募关注的个股，分别受到10、10、9家机构调研。

其他信息

• 免责声明：本报告不构成投资建议，产品历史业绩不代表未来收益。
• 分析师声明：数据来源合规，分析独立、客观、公正，不接受任何第三方的授意或影响。
• 投资评级：
  • 股票投资评级包括买入、增持、中性、卖出；
  • 行业投资评级包括超配、中性、低配。