> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 量化策略月报总结 ## 核心内容概述 本报告为广发期货有限公司于2026年5月30日发布的量化策略月报，包含CTA策略和多因子策略的表现分析。报告提供了各板块的智能指标信号汇总，以及CTA和多因子策略的详细跟踪数据。 ## 主要观点 ### CTA策略表现 - **累计收益**：37.87% - **本月收益**：9.25% - **策略类型**：基于均线排列系统的趋势跟踪策略 - **投资范围**：期货市场全品种 - **策略结构**：包含多个子策略，如中长、中短、短周期及多周期组合 - **持仓情况**：截至月末持仓仓位为13.87% - **策略统计数据**： - 成立日期：2025-10-27 - 胜率：43.75% - 盈亏比：2.33 - 区间最大涨幅：39.42% - 最大回撤：9.96% - 最大涨幅回撤比：3.96 ### 多因子策略表现 - **累计收益**：17.02% - **本月收益**：-4.16% - **策略类型**：基于皮尔逊相关系数的多因子策略 - **投资周期**：中长期 - **持仓情况**：截至月末持仓仓位为27.48% - **策略统计数据**： - 成立日期：2026-02-02 - 胜率：54.79% - 盈亏比：1.06 - 区间最大涨幅：43.96% - 最大回撤：19.42% - 最大涨幅回撤比：2.26 ## 关键信息 ### 智能指标信号汇总 #### 股指板块 - 50股指加权：看跌，趋势星级-3，持仓量增加，成交量平稳 - 300股指加权：看涨，趋势星级3，持仓量减少，成交量平稳 - 500股指加权：看涨，趋势星级2，持仓量增加，成交量活跃 - 1000股指加权：震荡，趋势星级未评分，持仓量增加，成交量活跃 #### 国债板块 - 二年债加权：看涨，趋势星级4，持仓量减少，成交量活跃 - 五年债加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 - 十年债加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 - 三十年债加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 #### 贵金属板块 - 沪金加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 沪银加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量平稳 #### 航运板块 - 集运欧线加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 #### 有色黑色板块 - 沪铜加权：看涨，趋势星级2，持仓量减少，成交量活跃 - 国际铜加权：看涨，趋势星级2，持仓量增加，成交量活跃 - 沪铝加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 氧化铝加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 - 沪锌加权：看涨，趋势星级3，持仓量增加，成交量活跃 - 沪铅加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量活跃 - 沪锡加权：看涨，趋势星级4，持仓量增加，成交量活跃 - 沪镍加权：震荡，趋势星级未评分，持仓量减少，成交量活跃 - 工业硅加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量活跃 - 多晶硅加权：看跌，趋势星级-4，持仓量增加，成交量活跃 - 碳酸锂加权：看跌，趋势星级-4，持仓量增加，成交量活跃 #### 能源化工板块 - 橡胶加权：看涨，趋势星级3，持仓量减少，成交量活跃 - 20号胶加权：看涨，趋势星级3，持仓量减少，成交量活跃 - BR橡胶加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - PVC加权：看跌，趋势星级-3，持仓量增加，成交量活跃 - 聚丙烯加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 塑料加权：看跌，趋势星级-4，持仓量增加，成交量活跃 - 乙二醇加权：看跌，趋势星级-4，持仓量减少，成交量活跃 - 苯乙烯加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 对二甲苯加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - 烧碱加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 瓶片加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - PTA加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - 甲醇加权：看跌，趋势星级-4，持仓量减少，成交量活跃 - 短纤加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - 纸浆加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 玻璃加权：震荡，趋势星级未评分，持仓量增加，成交量活跃 - 纯碱加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量平稳 - 尿素加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - 原油加权：看跌，趋势星级-4，持仓量增加，成交量活跃 - 燃料油加权：看跌，趋势星级-4，持仓量减少，成交量活跃 - LU燃油加权：看跌，趋势星级-3，持仓量减少，成交量活跃 - 沥青加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量平稳 - 液化气加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 #### 农产品板块 - 玉米加权：看跌，趋势星级-5，持仓量增加，成交量活跃 - 淀粉加权：看跌，趋势星级-3，持仓量增加，成交量活跃 - 鸡蛋加权：看涨，趋势星级5，持仓量增加，成交量活跃 - 棉花加权：震荡，趋势星级未评分，持仓量增加，成交量活跃 - 白糖加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量平稳 - 花生加权：看跌，趋势星级-4，持仓量增加，成交量活跃 - 棕榈油加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量活跃 - 豆一加权：看跌，趋势星级-2，持仓量增加，成交量平稳 - 豆二加权：看跌，趋势星级-2，持仓量减少，成交量活跃 ### 按子策略分析 - 多周期组合趋势：盈利6.27% - 短趋势：盈利2.98% ### 按交易品种分析 - 盈利前三品种： - 白银：3.23% - SCFIS欧线：2.67% - 甲醇：1.14% - 亏损前三品种： - 甲醇：-8.47% - 沥青：-0.86% - 不锈钢：-0.38% ## 重要提示 - 报告中所有观点仅供参考，不构成投资建议 - 投资者应自行判断并承担投资风险 - 报告信息来源于公开资料，广发期货对其准确性不作保证 - 报告仅供特定客户及专业人士参考，未经授权不得复制或发布