20230424-华安证券-权益基金2023年一季报解析_权益仓位再创新高_大幅加仓计算机_18页_2mb

2023年一季度权益基金一季报总结

• 规模与份额：2023年一季度，权益基金总规模约490万亿元，环比上升；但份额略有下降，新发基金规模回升，老基金有赎回。
• 权益仓位：基金权益仓位创近10年新高，灵活配置型基金仓位上升最大；持股集中度下降，延续分散态势。
• 风格切换：加仓科创板，减仓主板和创业板，小市值股票配置比例上升；从大市值向小市值风格转变。
• 行业变化：大幅加仓计算机、食品饮料、通信、医药等行业；减仓电力设备新能源、国防军工、银行等行业；投资热点转向TMT、白酒和半导体等。
• 个股与主题：TMT板块个股如海康威视、科大讯飞获大幅加仓；减仓个股如比亚迪、紫光国微；主题配置中，“茅”指数和新能源占比下降，新基建和AIGC占比上升。
• 风险提示：数据基于季报前10大重仓股，可能偏差；历史表现不代表未来。