20210627-太平洋-机械行业周报_油价持续上升_看好油服设备表现_16页_896kb

工业资本货物行业总结

核心内容

本报告聚焦于工业资本货物领域，重点分析了油价上涨对油服设备行业的影响，同时探讨了工程机械、工业自动化、新能源车及光伏行业的投资机会与市场动态。报告还提供了投资建议、重点公司公告、行业评级说明等内容，为投资者提供全面的行业分析与策略指导。

主要观点

1. 油价上涨带动油服设备需求

• 国际油价上涨：布伦特和WTI油价均稳定在70美元/桶以上，2021年全年涨幅接近80%，年初至今涨幅超50%。
• 国内油服需求旺盛：国家能源局推动油气增储上产，加大勘探开发投资，页岩油作为重要接替资源，将带动国内油服设备需求增长。
• 投资建议：重点推荐杰瑞股份、博实股份、中密控股、杭氧股份等油气装备企业。

2. 工程机械行业迎来新机遇

• 铁建重工上市：6月22日，铁建重工在科创板上市，标志着国产高端工程机械装备的崛起。
• 政策支持：国务院部署“十四五”重大工程项目，强调有效投资对经济高质量发展的重要性。
• 国产化进程加快：CICEE2021展会上，潍柴、玉柴等国产发动机品牌在挖机中广泛应用，显示国产替代趋势明显。

3. 工业自动化：国产替代加速

• 焊接机器人市场：国产企业如卡诺普、埃斯顿等已逐渐进入市场主流，部分产品在性能和质量上可与日系品牌竞争。
• 供应链建设：国产厂商正与核心零部件供应商建立深度合作，推动产业链自主可控。

4. 新能源车与光伏行业前景广阔

• 欧洲超级电池厂建设：欧洲计划建设38座超级电池厂，总产能达1000GWh，预计2025年和2030年分别达到462GWh和1144GWh。
• 光伏行业政策支持：国家能源局启动整县屋顶分布式光伏开发试点，推动绿色能源发展，助力“双碳”目标。

关键信息

投资建议组合

• 本周核心组合：三一重工、恒立液压、徐工机械、中联重科、艾迪精密、建设机械、博实股份、华测检测、拓斯达、快克股份、埃斯顿、科沃斯、石头科技、九号公司、克来机电、金辰股份、弘亚数控、永创智能、迈为股份、捷佳伟创、矩子科技、绿的谐波、安徽合力、杭叉集团、奥普特等。
• 长期推荐组合：中密控股、杭氧股份、中大力德、精测电子、北方华创、埃夫特、中微公司、锐科激光、五洋停车、康力电梯、广日股份、上海机电、杰瑞股份、伊之密、浙江鼎力、科瑞技术、爱仕达、中国中车、康尼机电、柳工、亿嘉和、晶盛机电、诺力股份等。

行业评级说明

• 行业评级：
  • 好看：预计未来6个月内行业回报高于市场5%以上；
  • 中性：预计未来6个月内行业回报介于-5%与5%之间；
  • 看淡：预计未来6个月内行业回报低于市场5%以下。
• 公司评级：
  • 买入：预计个股相对大盘涨幅在15%以上；
  • 增持：预计个股相对大盘涨幅介于5%与15%之间；
  • 持有：预计个股相对大盘涨幅介于-5%与5%之间；
  • 减持：预计个股相对大盘涨幅介于-15%与-5%之间。

风险提示

• 宏观经济波动：可能对行业整体表现产生影响；
• 外部需求波动：国际市场变化可能影响出口导向型企业。

重点公司公告

• 弘亚数控：设立全资子公司，注册资本6亿元，用于拓展业务。
• 宇环数控：与绿点科技签署采购合同，金额达6,131.83万元，提升公司技术水平与品牌影响力。
• 宝馨科技：拟设立产业研究院总院及分院，总投资不超过7,000万元，提升研发能力。
• 双良节能：中标甘肃电投常乐电厂项目，预计中标金额18,998万元，对经营业绩有积极影响。

行业行情回顾

• 机械板块表现：6月21日至25日，机械板块上涨3%，在28个申万一级行业中排名12。
• 细分行业表现：
  • 油服设备涨幅最大，上涨10.17%，吉艾科技涨幅达27.94%；
  • 锂电设备行业跌幅最大，下跌4.84%。

证券分析师信息

• 刘国清：太平洋证券机械行业首席分析师，擅长机器人及自动化板块研究。
• 钱建江、曾博文、崔文娟：均为太平洋证券机械行业分析师，分别具备不同背景与研究专长。

联系方式

• 销售团队：包含全国及各区域销售总监、副总监及销售人员联系方式，便于客户咨询与合作。

总结

本报告系统分析了工业资本货物行业的多个子领域，强调油价上涨对油服设备的利好，同时指出工程机械、自动化、新能源车及光伏行业的发展潜力。通过详尽的行业观点、投资建议与公司动态，为投资者提供了清晰的决策参考。