2018中国供应链金融调研报告-万联供应链-2018.11-48页-7mb

报告摘要

2018中国供应链金融调研报告总结

核心内容

2018年，中国供应链金融处于“爆发前的沉默时期”，虽然发展势头依然强劲，但整体环境更为复杂。在政策、经济、金融和供应链技术环境的多重影响下，供应链金融行业正逐步走向规范化和精细化发展。政府高度重视供应链金融，将其视为推动实体经济的重要工具，同时加强了金融监管，以防范系统性风险。此外，金融科技的发展为供应链金融提供了新的机遇，提升了风控能力和服务效率。

主要观点

政策环境：政府持续出台政策支持供应链金融发展，强调其在支持中小微企业融资中的作用，并推动其与实体经济的深度融合。
经济环境：中小微企业融资难、融资贵问题依然严峻，但政府加大支持力度，推动融资方式多元化。同时，大型企业面临经营压力，供应链竞争力成为关键。
金融环境：金融监管趋严，尤其是对类金融机构的监管加强，推动行业规范化。银行也在积极转型，加强科技投入，发展交易银行和金融科技银行。
供应链环境：数字化供应链成为趋势，但多数企业仍处于信息化阶段，少数如华为、阿里、京东等具备较高水平。
技术环境：大数据、区块链、物联网等技术在供应链金融中得到广泛应用，但仍面临数据整合、技术可靠性、市场认知和监管规范等挑战。

关键信息

一、供应链金融生态结构

供应链金融是一种生态协作型金融业务，涉及以下六大类主体：

供应链金融需求方：中小微企业，因处于供应链弱势地位，融资难度较大。
供应链上核心企业：行业龙头或骨干企业，提供信用担保，部分转型为平台或金融科技公司。
供应链金融平台方：包括供应链管理服务公司、物流公司、B2B平台，提供业务场景和风控支持。
供应链金融科技赋能方：金融科技运营平台，专注于风控能力，利用大数据、区块链等技术提升风控效率。
供应链金融资金方：持牌金融机构，包括银行、保理、小贷、基金、信托等，提供流动性。
供应链金融基础设施方：提供信息化、数据、支付等基础设施，包括征信公司、支付服务商、数据服务商等。

二、2018年供应链金融现状调研与分析

主体类型多元化：2018年供应链金融主体类型多样，金融科技运营平台占比最高（19.7%），其次是供应链管理服务公司（17.3%）和B2B平台（14.5%）。
客户数量分布：40%的企业服务客户在100家以内，区域性机构占比下降，全国性机构增长显著。
融资规模分布：12%的企业为百亿级金融巨头，80%的中小企业融资规模在50亿以下，融资规模差距较大。
业务覆盖区域：78%的企业实现全国覆盖，区域性企业占比下降，表明供应链金融业务范围扩大。
利润贡献度：46%的企业供应链金融利润贡献度低于20%，仅10%的企业利润高度依赖供应链金融。
行业领域：传统大宗商品和消费品仍是主要领域，但物流、农业等新兴领域开始兴起。
业务模式类型：应收账款融资占比最高（60%），其次是订单融资（39%）、预付账款融资（38%）、存货质押融资（32%）和纯信用贷款（26%）。
资金来源：银行资金和自有资金为主要来源，占比超过50%，其他如保理公司、互联网金融企业等来源占比相对较低。
配套业务：信息服务、技术服务和数据服务为主要配套业务，占比均在30%以上。
风控趋势：多数企业采用多重风控手段，动产风险监控、核心企业担保、数据评估等手段被广泛应用。
信息化水平：75%的企业使用数据库存储信用信息，60%实现了与金融机构的数据连通，信息化程度较高。
金融科技应用：33%的企业应用了大数据和人工智能，30%使用云技术，30%涉及物联网，27%涉及区块链。