投中统计：2019年一季度中国定增市场数据报告_15页_9mb

报告摘要

2019年第一季度，中国定增市场在融资规模和次数上呈现出一定的波动。整体来看，定增预案规模和次数小幅增长，而定增实施规模和次数则稳中有升，但融资规模略有下降。市场中制造业成为定增的主要行业，多家大型企业发布了高额定增计划，其中双汇发展和华夏银行的案例尤为突出。

定增市场整体表现
2019年Q1定增预案共99次，同比增长15.11%，预计融资总额为2570.05亿元，同比下降7.92%。
定增实施次数为66次，同比下降34.65%，融资规模为2215.28亿元，同比下降12.36%。
融资规模的下降可能与市场环境变化及监管政策收紧有关。
定增重点案例
- 双汇发展：拟通过发行股份吸收合并母公司双汇集团，标的方为罗特克斯有限公司，对价为3909.12亿元。
  此次重组将为双汇发展引入软件开发业务，推动其信息智能化发展，同时将财务公司纳入其全资子公司体系，增强其对上下游企业的服务能力。
- 华夏银行：向首钢集团、国网英大及京投公司定向发行股票，募资292.36亿元。
  三家国资企业包揽定增，改变了银行前十大股东结构，提升了其资本实力，支持其综合化经营和业务发展。
行业分布情况
- 制造业：在定增预案和实施规模及次数上均居首位，显示出其在资本市场中的重要地位。
  制造业定增预案数量为32次，募资规模达1012.03亿元；定增实施数量为30次，募资规模为661.74亿元。
- 双汇发展作为制造业中的典型案例，其390.91亿元的定增预案规模位居行业前列。

定增预案：
- 2019年Q1共发布99次定增预案，同比增长15.11%。
- 预计融资总额为2570.05亿元，同比下降7.92%。
- 超百亿定增预案数量较多，如双汇发展（390.91亿元）、武汉中商（373亿元）等。
定增实施：
- 2019年Q1共实施66次定增，同比下降34.65%。
- 实际融资规模为2215.28亿元，同比下降12.36%。
- 超百亿定增实施案例包括万华化学（522.18亿元）、华夏银行（292.36亿元）等。

双汇发展吸收合并双汇集团
- 吸并标的为双汇集团唯一股东罗特克斯有限公司。
- 重组后，双汇发展将获得软件开发业务，增强其信息化和大数据能力。
- 此次定增有助于实现双汇集团的整体上市，简化所有权结构，加强大股东控制力。
华夏银行292亿定增
- 定增由三家国资企业包揽，提升了其资本实力和股东结构。
- 有助于支持华夏银行综合化经营、提升盈利能力及风险防控能力。
- 银行计划加快设立消费金融公司和香港分行，拓展业务范围。