2017-电力行业“地图汇”：清洁能源概况及区域特征分析_34页-5mb

清洁能源行业总结

核心内容

本报告聚焦我国电力行业中的清洁能源发展情况，包括水电、风电、光伏和核电。随着宏观经济增速换挡和国企改革持续推进，电力行业进入“新常态”，清洁能源作为重点发展领域，其政策环境、市场供需、盈利状况和发展方向均面临深刻变化。中债资信电力行业研究团队通过“电力地图汇系列”对清洁能源进行深入分析，涵盖资源分布、装机容量、利用效率、电价政策及发展规划等方面。

主要观点

水电

• 区域分布：我国水电资源主要集中于西南地区及黄河、长江流域，四川、云南、湖北、贵州四省合计占比57.49%。
• 装机容量：2016年末我国水电装机容量为3.32亿千瓦，其中三峡集团为第一梯队，占比达17.71%；其他全国大型电力集团合计占比31.71%；省属区域性水电企业合计占比2.13%。
• 利用效率：2016年水电设备利用小时数有所下降，主要受上半年来水偏枯影响。
• 发展目标：根据《水电发展“十三五”规划》，2020年我国水电总装机容量目标为3.8亿千瓦，其中常规水电3.4亿千瓦，抽水蓄能4,000万千瓦，年发电量目标为1.25万亿千瓦时，占比非化石能源消费的50%以上。

风电

• 资源分布：陆上风能资源主要分布在“三北”地区（东北、华北、西北），占全国90%以上；海上风能资源集中在东南沿海。
• 装机容量：2016年风电新增装机规模为2,337万千瓦，同比下降24.0%；累计装机容量增速有所放缓，同比增长16%。
• 弃风现象：2016年全国弃风量达497亿千瓦时，弃风率达17.10%；“三北”地区弃风情况最严重，弃风量占全国98.79%。
• 应对措施：政策端对弃风严重的地区实施严格控制，限制新增风电项目；同时推动风电向中东部和南方转移。
• 电价政策：不同资源区的上网电价差异较大，随着技术进步和政策调整，电价逐步下降。

光伏

• 资源分布：光伏资源主要集中在西北地区，但新增装机呈现向中东部转移的趋势。
• 装机容量：2016年西北地区新增装机为974万千瓦，占全国28%；中东部地区新增装机容量超过100万千瓦的省份达9个。
• 弃光现象：2016年西北地区弃光电量达70.42亿千瓦时，弃光率达19.81%。
• 应对措施：通过最低保障收购年利用小时数政策，提高光伏消纳能力。
• 电价政策：不同资源区的上网电价差异明显，2016年后的核准项目电价逐步下降。

核电

• 区域分布：核电主要分布在东部沿海地区，如广东、浙江、福建等。
• 装机容量：2016年核电装机容量主要由中广核和中核集团主导，其中中广核占比最高，达75%。
• 利用效率：核电设备利用小时数稳定，受政策和安全因素影响，新增规模较少。
• 建设主体：核电建设主体受牌照限制，行业竞争格局较为稳定。

关键信息

水电

• 2016年各省水电装机容量排名：四川（7,246万千瓦）、云南（6,096万千瓦）。
• 2016年水电企业可控装机容量总计为17,120.75万千瓦，其中三峡集团占比最高（17.71%）。

风电

• 2016年风电新增装机规模为2,337万千瓦，同比下降24.0%。
• 风电企业可控装机容量总计为9,704.41万千瓦，其中中国华电集团公司（华电福新）占比最高（9.76%）。
• 风电电价逐步下降，Ⅱ类资源区2016年后核准项目电价为0.50元/千瓦时。

光伏

• 2016年光伏新增装机呈现向中东部转移趋势。
• 光伏企业可控装机容量总计为9,704.41万千瓦，其中中国华电集团公司（华电福新）占比最高（9.76%）。
• 光伏电价逐步下降，Ⅱ类资源区2016年后核准项目电价为0.88元/千瓦时。

核电

• 2016年核电装机容量主要由中广核和中核集团主导，其中中广核占比最高，达75%。
• 核电建设主体受牌照限制，行业竞争格局较为稳定。

发展趋势

• 清洁能源行业整体呈现向中东部和南方转移的趋势，以提高消纳能力。
• 政策调控和市场机制在清洁能源发展中的作用日益增强，弃风弃光问题逐步缓解。
• 技术进步和成本下降推动清洁能源电价持续降低，提高经济性。
• 行业竞争格局趋于稳定，大型企业主导市场发展。