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量化交易策略周报总结（2018年9月2日）

核心内容概述

本报告总结了2018年9月2日一周内多个量化交易策略的表现，并提供了这些策略自2010年以来的历史表现数据。从整体来看，多数策略在本周实现盈利，其中加强版EMDT策略表现最佳。

主要观点

• 多数策略盈利：除SMT和期权比率预测策略外，其余策略在本周均实现正收益。
• EMDT策略表现突出：加强版EMDT与EMDT策略在本周和历史表现中均表现优异，尤其是加强版EMDT策略，其周收益率为2.39%，历史累计收益率高达543.92%。
• 成功率与风险控制：部分策略虽收益率较高，但成功率相对较低，如SMT和期权比率预测策略，其成功率分别为20.00%和44.51%，且最大回撤较大，需关注其风险表现。
• 历史表现差异显著：不同策略在不同年份的表现存在较大波动，部分策略如价量模式匹配在2018年出现亏损，而加强版EMDT在2018年实现了19.17%的累积收益率。

关键信息汇总

一、本周表现（2018年8月24日-8月30日）

二、年初以来表现（2018年1月1日-2018年8月30日）

三、期指上市以来表现（自2010年起）

风险提示

• 所有策略基于历史数据建模与测算，在市场波动不确定性下可能存在失效风险。
• 投资者应关注策略的历史最大回撤，如SMT和期权比率预测策略的回撤幅度较大，需谨慎评估其风险承受能力。

交易策略详情

风格套利策略

• 本周表现：交易5次，3次盈利，2次亏损，总体收益率0.37%，成功率60.00%，最大回撤-0.39%。
• 历史表现：自2015年4月16日起，总交易次数828次，累积收益率21.81%，成功率52.66%，最大回撤-19.15%。
• 年度表现：2015年-2.55%，2016年13.64%，2017年0.25%，2018年9.73%。

随机区间突破策略

• 本周表现：无交易，收益率0.00%，成功率0.00%，最大回撤0.00%。
• 历史表现：自2010年4月16日起，总交易次数918次，累积收益率36.73%，成功率33.55%，最大回撤-15.46%。
• 年度表现：2010年9.75%，2011年3.23%，2012年16.52%，2013年7.66%，2014年-0.89%，2015年10.75%，2016年-10.89%，2017年-0.91%，2018年0.30%。

加强版EMDT策略

• 本周表现：交易4次，3次盈利，1次亏损，总体收益率2.39%，成功率75.00%，最大回撤-0.26%。
• 历史表现：自2010年4月16日起，总交易次数1392次，累积收益率543.92%，成功率45.62%，最大回撤-16.83%。
• 年度表现：2010年60.65%，2011年32.36%，2012年30.92%，2013年23.25%，2014年15.62%，2015年63.54%，2016年-11.81%，2017年-5.56%，2018年19.17%。

EMDT策略

• 本周表现：交易4次，3次盈利，1次亏损，总体收益率2.39%，成功率75.00%，最大回撤-0.26%。
• 历史表现：自2010年4月16日起，总交易次数1179次，累积收益率426.95%，成功率43.94%，最大回撤-16.54%。
• 年度表现：2010年43.98%，2011年21.46%，2012年30.56%，2013年19.33%，2014年17.55%，2015年61.24%，2016年-10.80%，2017年-4.35%，2018年19.59%。

SLM策略

• 本周表现：交易5次，2次盈利，3次亏损，总体收益率1.89%，成功率40.00%，最大回撤-1.35%。
• 历史表现：自2010年4月16日起，总交易次数2014次，累积收益率339.82%，成功率34.91%，最大回撤-24.29%。
• 年度表现：2010年12.47%，2011年4.22%，2012年32.42%，2013年30.22%，2014年0.73%，2015年82.88%，2016年-11.03%，2017年4.03%，2018年23.63%。

价量模式匹配策略

• 本周表现：交易4次，2次盈利，2次亏损，总体收益率1.63%，成功率50.00%，最大回撤-1.28%。
• 历史表现：自2011年1月1日起，总交易次数1806次，累积收益率243.55%，成功率47.18%，最大回撤-20.66%。
• 年度表现：2011年36.04%，2012年20.56%，2013年48.54%，2014年8.27%，2015年59.97%，2016年8.24%，2017年-9.54%，2018年-16.85%。

SMT策略

• 本周表现：交易5次，无盈利，总体收益率-0.81%，成功率0.00%，最大回撤-0.81%。
• 历史表现：自2010年4月16日起，总交易次数2014次，累积收益率329.51%，成功率29.15%，最大回撤-8.17%。
• 年度表现：2010年28.44%，2011年24.24%，2012年17.72%，2013年27.64%，2014年14.22%，2015年29.25%，2016年14.91%，2017年10.25%，2018年-4.23%。

期权比率预测策略

• 本周表现：交易5次，1次盈利，4次亏损，总体收益率-0.13%，成功率20.00%，最大回撤-2.70%。
• 历史表现：自2015年2月9日起，总交易次数870次，累积收益率159.33%，成功率47.70%，最大回撤-20.26%。
• 年度表现：2015年90.86%，2016年14.00%，2017年23.77%，2018年-3.71%。

分析师信息

• 文巧钧，S0260517070001，电话：0755-88286935，邮箱：wenqiaojun@gf.com.cn
• 张超，S0260514070002，电话：020-87578291，邮箱：zhangchao@gf.com.cn

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