20180813-信达证券-计算机行业周报_两部委印发文件_目标2020年信息消费达6万亿元_15页_946kb

文档总结：两部委印发文件，目标2020年信息消费达6万亿元

核心内容概述

2018年第33周，工信部与发改委联合印发《扩大和升级信息消费三年行动计划（2018—2020年）》，提出到2020年我国信息消费规模将达到6万亿元，年均增长11%以上。同时，信息技术将带动相关领域产出达15万亿元，目标实现98%的行政村光纤通达和4G网络覆盖，加快网络提速降费红利释放，并在医疗、养老、教育、文化等领域推进“互联网+”应用，推动线上线下协同消费生态发展。该计划是在2017年国务院相关指导意见基础上的进一步落实，旨在推动我国向高质量增长转型，助力产业升级。

主要观点

1. 信息消费增长空间广阔
   政策文件明确了信息消费的增长目标，预计未来几年内信息消费将保持较快增速，尤其在企业信息消费方面，对拉动内需和推动经济转型升级具有重要作用。

2. 云计算是重要发展方向
   云计算被多次提及为推动企业信息消费的关键方向。根据《云计算发展白皮书（2018年）》，预计到2021年，我国公有云市场规模将达902.6亿元，年均复合增速达35.9%；私有云市场规模将达955.7亿元，年均复合增速为22.3%。云计算产业链中，IaaS服务提供商和SaaS服务提供商将率先受益。

3. 重点发展领域
   文件指出，消费电子产品、新型显示产品、智能网联汽车、行业级垂直电商平台、企业上云服务等将是重点发展领域。其中，智能网联汽车和企业上云服务与计算机行业关联度较高，未来将获得政策倾斜。

4. 行业动态与技术进展

   • 阿里云发布HomeLink移动服务，为房地产商提供智能人居解决方案。
   • 腾讯云回应数据丢失事件，提出“赔偿+补偿”方案。
   • 旷视科技发布移动3D感知全栈解决方案，布局AI+IoT。
   • 云从科技2017年全球人脸识别市场份额第一。
   • 中国智能投影市场快速增长，2018年上半年销量同比增长125%。
   • 工行与第四范式合作，共建AI核心系统。

关键信息

• 政策背景：两部委发布行动计划，推动信息消费增长，强调信息技术在消费领域的带动作用。
• 目标设定：2020年信息消费规模达6万亿元，相关产出达15万亿元；98%行政村实现光纤和4G覆盖。
• 技术与市场趋势：云计算、物联网、人工智能、人脸识别、屏下指纹识别等技术加速应用，市场增长显著。
• 行业影响：政策对云计算、智慧医疗、智能电网、信息安全、卫星导航等领域形成利好。
• 企业表现：部分重点公司如恒华科技、思创医惠、启明星辰、中海达、广联达等业绩增长显著，成为行业关注对象。

重点推荐公司

风险因素

• 技术发展及落地不及预期
• 行业增速不及预期
• 估值水平持续回落
• 商誉减值风险

数据与市场表现

• 上周行情回顾：申万计算机指数上涨5.24%，涨幅在所有申万一级行业中排名第一。
• 涨跌幅排行榜：
  • 涨幅较大的公司：太极股份（+29.07%）、汇金股份（+23.3%）、中国软件（+21.07%）、用友网络（+18.14%）、创业软件（+18.03%）
  • 跌幅较大的公司：易联众（-6.75%）、恒泰实达（-9.82%）、科大国创（-10.66%）、三联虹普（-11.44%）、东方网力（-12.64%）

行业动态总结

• 政策推动：两部委政策明确信息消费目标，强调企业信息消费的重要性。
• 技术应用：云计算、AI、物联网、人脸识别等技术加速在各行业落地。
• 市场增长：智能投影、屏下指纹识别等细分市场快速增长，显示消费电子领域潜力巨大。
• 企业合作：多家企业与科技公司合作，推动智能化转型，如工行与第四范式、创业软件与腾讯等。

总结

该文件明确了2020年信息消费目标，强调信息技术在推动产业升级和拉动内需方面的重要作用。云计算、智慧医疗、智能电网、信息安全、卫星导航等方向成为政策重点支持领域，未来增长空间较大。同时，部分企业在技术应用和市场拓展方面表现突出，成为重点推荐对象。然而，行业仍面临技术落地、市场增速、估值波动及商誉减值等风险。