20221024-上海证券-基金市场周报_国防军工主题基金排名领先_油气及资源类QDII平均收益领先_7页_1022kb

上海证券基金市场周报总结（2022.10.17-10.21）

核心内容概览

本期（2022年10月17日至10月21日）基金市场整体表现疲软，主要权益类、固收类及QDII基金均出现下跌。然而，部分主题基金和特定类型基金在市场中表现出相对较强的抗跌能力，尤其在国防军工、油气及资源类QDII等领域表现突出。

权益类基金表现

主要观点

• 上证指数与深证指数下跌：本期上证指数下跌1.08%，深证指数下跌1.82%。
• 行业表现分化：申万一级行业中，国防军工和交通运输行业领涨，分别上涨2.62%和2.44%，排名前两位。
• 主题基金表现：
  • 国防军工主题基金本期上涨1.74%，排名第1，受益于政策支持和地缘政治因素。
  • 农业主题基金本期上涨1.38%，排名第2。
  • 医药健康主题基金本期上涨1.38%，排名靠前，但今年以来表现相对较弱。
  • 信息技术与运输主题基金本期表现一般，分别上涨0.68%和0.05%。
  • 一带一路、国企改革等主题基金本期表现不佳，收益率为负。

表1：本期收益表现较好的偏股基金主题

固收类基金表现

主要观点

• 债市指数波动：本期中证企业债和中证全债微涨，分别为0.15%和0.07%，而中证国债和中证转债下跌。
• 债券基金表现：
  • 利率债基金本期下跌0.04%，但今年以来累计收益率为2.38%，表现相对较好。
  • 信用债基金本期下跌0.08%，今年以来收益率为1.50%。
  • 可转债基金本期下跌1.78%，今年以来收益率为-12.80%，表现较差。

表2：各类别债券型基金本期及今年以来收益表现

QDII基金表现

主要观点

• QDII基金整体下跌：本期QDII基金平均下跌0.11%。
• 油气及资源类QDII表现最佳，本期上涨1.91%，今年以来累计上涨38.38%，排名首位。
• 美国股票QDII本期上涨1.83%，今年以来下跌19.28%，表现不佳。
• 黄金主题类QDII本期下跌0.46%，今年以来下跌4.37%。
• 大中华及亚太股票QDII本期下跌1.21%，今年以来下跌27.92%，排名垫底。

表3：各类别QDII基金本期及今年以来收益表现

代表性基金表现

主动投资股票基金

• 本期表现较好基金：招商移动互联网A（11.75%）、嘉实互融（10.17%）、红土医疗（10.11%）等。
• 今年以来表现较好基金：万家多策略（60.84%）、万家新利（54.52%）等。

指数型股票基金

• 本期表现较好基金：嘉实中证半导体A（10.76%）、汇添富芯片增强A（6.31%）等。
• 今年以来表现较好基金：汇添富能源ETF（31.79%）、国泰煤炭ETF联接A（31.41%）等。

主动投资混合基金

• 本期表现较好基金：东方人工智能（12.10%）、信诚鼎利A（11.39%）等。
• 今年以来表现较好基金：万家多策略（60.84%）、万家新利（54.52%）等。

主动投资债券基金

• 本期表现较好基金：中海合嘉A（1.16%）、泰信债券（1.04%）等。
• 今年以来表现较好基金：交银稳固收益A（6.86%）、华泰资管丰利A（5.98%）等。

QDII基金

• 本期表现较好基金：华宝标普油气A人民币（5.10%）、广发道琼斯美国石油A人民币（4.80%）等。
• 今年以来表现较好基金：广发道琼斯美国石油A人民币（76.40%）、华宝标普油气A人民币（68.03%）等。

关键信息总结

• 国防军工主题基金本期表现最佳，受益于政策支持和地缘政治因素。
• 油气及资源类QDII在本期和今年以来均表现优异，成为市场亮点。
• 债市整体波动不大，利率债基金表现相对稳健。
• 市场情绪受二十大影响，国防安全成为重点发展方向。
• 基金收益存在较大分化，部分主题基金如医药健康、信息技术等表现一般，而其他如一带一路、国企改革等表现较差。

数据来源与免责声明

• 数据来源：Wind，上海证券基金评价研究中心。
• 本报告仅反映分析师的研究观点，不构成投资建议。
• 投资收益和本金将随市场波动，存在风险。
• 报告版权归上海证券有限责任公司所有，未经授权不得发布或复制。