20210613-兴业证券-偏股主动型基金仓位下调_16页_1mb

报告摘要

本报告由分析师于明明撰写，主要分析了基金市场在2021年6月13日的业绩表现、仓位分布、行业配置以及境外和境内新发基金的情况。报告内容涵盖市场回顾、偏股主动型基金分析、境外新发行基金、境内新成立与新发行基金，以及新批准与新受理基金。

上周市场表现：创业板指数上涨1.72%，而上证综指、深证成指、沪深300、中小板指均出现下跌，跌幅分别为0.06%、0.47%、1.09%、0.74%。
行业涨跌幅：涨跌幅排名前五的行业分别是计算机（6.91%）、综合（5.74%）、汽车（4.79%）、电气设备（4.42%）、采掘（3.91%）；排名靠后的行业有休闲服务（-2.65%）、房地产（-2.97%）、家用电器（-3.15%）、食品饮料（-4.47%）、农林牧渔（-4.68%）。

基金业绩表现：上周偏股主动型基金净值平均上涨0.08%。其中，华夏磐锐一年定开A、华夏磐锐一年定开C、易方达创新驱动、长盛创新驱动、中欧先进制造A等基金表现突出，一周净值涨幅分别为7.19%、7.18%、7.07%、6.20%、5.88%。
仓位分布：
- 简单平均值：偏股主动型基金平均仓位为69.94%，其中普通股票型基金为86.34%，偏股混合型基金为81.97%，灵活配置型基金为59.19%，平衡混合型基金为50.98%。
- 仓位中位数：偏股主动型基金中位数为80.00%，其中普通股票型基金为85.85%，偏股混合型基金为83.83%，灵活配置型基金为72.39%，平衡混合型基金为52.29%。
- 规模加权平均值：偏股主动型基金平均仓位为74.63%，普通股票型基金为87.56%，偏股混合型基金为84.82%，灵活配置型基金为57.89%，平衡混合型基金为57.68%。
历史仓位对比：从2017年1月1日以来，偏股主动型基金整体仓位处于历史由低至高的49.10%分位，普通股票型基金处于23.60%分位，偏股混合型基金处于41.50%分位，灵活配置型基金处于48.60%分位，平衡混合型基金处于0.80%分位。
行业配置：上周配置比例上调较多的行业有计算机、非银金融、有色金属、银行；配比下调较多的行业有国防军工、轻工制造、休闲服务、医药生物。

新发基金总数：共30只，其中美国15只、欧洲13只、中国香港0只、中国台湾2只。
美国新发基金：
- 15只，包括11只股票型（其中7只为ETF，4只为单位投资信托）和3只固定收益型（均为单位投资信托），1只另类基金（为ETF）。
- 典型基金包括iShares Cloud 5G and Tech ETF、T Rowe Price US Equity Research ETF等。
欧洲新发基金：
- 13只，包括2只固定收益型（1只为SICAV，1只为ETF）、8只股票型（2只为SICAV，5只为ETF，1只为开放式基金）、1只另类基金、2只混合型基金。
- 典型基金包括Solar Energy UCITS ETF、SPDR S&P US Dividend Aristocrats ESG UCITS ETF等。
中国香港新发基金：本期无新发基金。
中国台湾新发基金：
- 2只，包括1只固定收益型（开放式基金）和1只股票型（ETF）。
- 典型基金包括Nomura Fallen Angel High Yield Bond Fund、Fubon ICE FactSet Taiwan Core Semiconductor ETF等。

新成立基金：87只，包括债券型25只、混合型33只、股票型19只、国际（QDII）基金1只、REITs基金9只。
- 规模最大的基金为鹏华永益3个月定开，规模达107.50亿元。
- REITs基金包括平安广州交投广河高速公路REIT、中金普洛斯仓储物流REIT、浙商证券沪杭甬高速REIT等。
新发行基金：58只，包括混合型23只、债券型19只、股票型16只。
- 混合型基金如易方达悦夏一年持有A、C、华夏鼎英A、C等。
- 债券型基金如上投摩根中债1-3年国开行A、C、浦银安盛嘉和稳健一年持有A、C等。
- 股票型基金如九泰天兴量化智选A、C、招商前沿医疗保健A、C等。

新批准基金：36只，其中混合型11只、股票型23只、债券型1只、QDII型1只。
- 包括广发大盘价值混合型证券投资基金、国泰中证沪港深动漫游戏交易型开放式指数证券投资基金等。
新受理基金：
- 简易程序：49只，包括债券型14只、混合型17只、股票型15只、QDII型3只。
- 普通程序：1只，为基金中基金。