20140420-广发证券-量化交易策略周报_指数震荡下挫_趋势亏损反转盈利_12页_983kb

量化交易策略周报总结（2014年4月20日）

一、核心内容概述

本报告汇总了多个量化交易策略在2014年4月16日至20日的周表现及历史市场表现，旨在评估各策略的近期和长期收益、成功率与风险控制情况。报告涵盖了LPTT、收敛突变、日内波动极值、EMDT、SLM、MFHT和SMT等策略，为投资者提供了详尽的交易数据和分析依据。

二、主要观点与关键信息

1. 本周交易表现

关键结论：

• MFHT 和 SMT 策略在本周表现较好，分别实现正收益，且成功率较高。
• LPTT、收敛突变、日内波动极值、EMDT 和 SLM 策略本周均亏损，成功率较低。
• 从整体表现来看，MFHT 策略本周盈利最多，且交易频率较高。

2. 今年以来表现

关键结论：

• EMDT 和 SLM 策略今年以来表现最佳，累积收益率超过6%。
• 收敛突变和LPTT策略表现较差，分别亏损4.72%和2.24%。
• MFHT 和 SMT策略虽收益率较低，但成功率较高，风险控制较好。

3. 期指上市以来表现

关键结论：

• EMDT 策略期指上市以来表现最优，累积收益率达186.43%。
• SMT 策略次之，累积收益率为150.63%，但成功率较低。
• MFHT 策略表现稳定，累积收益率为53.28%，成功率高达61.50%。
• LPTT、收敛突变、日内波动极值、SLM策略虽收益率尚可，但最大回撤较大，风险较高。

三、策略详情

1. LPTT（低阶多项式拟合趋势交易策略）

• 本周表现：交易1次，亏损0.26%，成功率0%。
• 历史表现：累计收益率19.88%，成功率32.53%，最大回撤-10.76%。
• 特点：交易次数较少，波动较大，回撤风险高。

2. 收敛突变策略

• 本周表现：交易5次，亏损0.78%，成功率0%。
• 历史表现：累计收益率82.42%，成功率28.18%，最大回撤-7.99%。
• 特点：交易频率适中，但本周表现不佳，历史表现相对较好。

3. 日内波动极值交易策略

• 本周表现：交易7次，亏损0.81%，成功率14.29%。
• 历史表现：累计收益率62.52%，成功率26.68%，最大回撤-13.79%。
• 特点：波动性大，回撤风险高，但长期表现尚可。

4. EMDT 策略

• 本周表现：交易3次，亏损0.61%，成功率33.33%。
• 历史表现：累计收益率186.43%，成功率46.94%，最大回撤-5.75%。
• 特点：表现突出，长期收益高，但风险控制尚可。

5. SLM 策略

• 本周表现：交易5次，亏损1.83%，成功率20%。
• 历史表现：累计收益率115.66%，成功率34.85%，最大回撤-13.07%。
• 特点：交易频率高，长期收益不错，但本周亏损明显。

6. MFHT 策略

• 本周表现：交易14次，盈利13次，收益率1.49%，成功率92.86%。
• 历史表现：累计收益率53.28%，成功率61.38%，最大回撤-7.39%。
• 特点：本周盈利显著，长期表现稳健，风险控制良好。

7. SMT 策略

• 本周表现：交易5次，盈利4次，收益率1.27%，成功率80%。
• 历史表现：累计收益率147.50%，成功率32.19%，最大回撤-5.48%。
• 特点：成功率高，长期收益显著，回撤控制较好。

四、风险提示

• 所有策略基于历史数据构建，存在因市场环境变化导致失效的风险。
• 投资者应结合自身风险偏好进行策略选择，避免仅依赖报告内容做出决策。

五、分析师与联系方式

• 分析师：安宁宁（S0260512020003）
• 联系人：张超
• 邮箱：ann@gf.com.cn / zhangchao@gf.com.cn
• 电话：0755-23948352 / 020-87555888-8646

六、免责声明

• 本报告仅供广发证券重点客户参考，不对外公开发布。
• 报告内容基于可靠来源，但不保证其准确性或完整性。
• 报告仅供参考，不构成投资建议，广发证券不对使用本报告导致的损失负责。