20240826-开源证券-腾远钴业-301219.SZ-公司信息更新报告_受益于铜价高景气_2024H1业绩同比大增_4页_879kb

腾远钴业（301219SZ）公司分析总结

腾远钴业发布2024年半年度报告，2024年上半年营业收入同比增长306.4%至320.3亿元，归母净利润同比增长428.04%至42.7亿元。在铜价持续上涨的背景下，公司二季度归母净利润达28.3亿元，同比增长76.31%，环比增长96.25%。预计2024年归母净利润为81.1亿元，上调此前预测值；但受钴价供过于求影响，2025-2026年盈利预测下调，预计归母净利润分别为90.4亿元和112.6亿元。

公司拟投资51.1亿元在江西省赣州市建设“年产3万吨电镍和3千吨电钴产品项目”，项目建成后将提升资产利用率，拓展新的增长领域。同时，公司实施首期员工持股计划，覆盖约232人，总额不超过3.945亿股，设定了2024-2025年财务业绩目标，以增强长期发展凝聚力。

风险提示：铜价波动、政策变动、汇率波动带来不确定性。

财务摘要：2024年预期营业收入835.2亿元，归母净利润81.1亿元；2026年EPS为3.82元，对应PE为95倍，维持“买入”评级。

分析师及报告信息
分析师：李怡然、陈泰表示
数据来源：聚源、开源证券研究所
相关证券：有色金属/能源金属