20231125-天风证券-估值与基金重仓股配置监控_哪些行业进入高估区域__15页_2mb

总结

市场估值监控

• 主要指数：沪深300指数PE估值分位数90.1%（高估），PB估值分位数0.21%（低估）；创业板指PE和PEG估值分位数较低，显示整体低估；中证500指数基金重仓股配置比例较高，分位数6852%，上证50指数配置比例较低，分位数3333%。
• 估值趋势：分位数越高，表示当前估值相对于历史越高，点多数指数估值较高，并需结合风险提示。

行业分析

• PE估值：低估行业包括电力设备及新能源、石油石化、有色金属（PE分位数0-0.28%）；高估行业包括房地产、农林牧渔、商贸零售（PE分位数高达9000%以上）。
• PB估值：低估行业包括建筑、建材、银行（PB分位数0-0.42%）；高估行业包括煤炭、食品饮料、汽车行业（PB分位数4000%以上）。
• 基金重仓股配置：高配置行业如电子、机械、有色金属（分位数8000%以上）；低配置行业如房地产、银行、综合（分位数5%以下)。

风险提示

本报告仅基于市场监控，不构成投资建议。数据覆盖历史分位数，但过往表现不预示未来。强调投资决策需独立评估，参考其他专业意见。