2018-清科2015年3月中国创业投资暨私募股权市场募资统计报告_5页_691kb

清科数据：2015年3月VC/PE市场募资总结

核心内容概述

2015年3月，中外创业投资及私募股权投资机构在基金募集和设立方面表现活跃。整体来看，当月新募集和新设立基金数量均环比上升，显示出市场对VC/PE行业的持续关注和信心。然而，实际募集金额有所下降，市场面临一定的募资压力。

主要观点与关键信息

一、募资情况

• 新募集基金：共33支，募集资金25.69亿美元。

  • 人民币基金：31支，募集17.04亿美元，占66.3%。
  • 外币基金：2支，募集8.65亿美元，占33.7%。
  • 平均募集金额：约77.85亿美元。

• 新设立基金：共29支，披露目标规模的22支，计划募资127.27亿美元。

  • 人民币基金：27支，计划募资95.77亿美元，占75.2%。
  • 外币基金：2支，计划募资31.50亿美元，占24.8%。
  • 平均目标规模：约578.49亿美元。

二、基金类型分布

• 成长基金：占比最高，共17支（51.5%），募集资金14.09亿美元，占54.8%。
• 创业基金：8支，募集资金2.68亿美元，占10.4%。
• 并购基金：4支，募集资金4.53亿美元，占17.6%。
• 房地产基金：2支，募集资金3.54亿美元，占13.8%。
• 基础设施基金：1支，募集资金7,804万美元，占3.0%。
• 天使基金：1支，募集资金813万美元，占0.3%。

三、值得关注的基金

• 盛世星王产业并购基金：目标规模约16.30亿美元，由星王集团和盛世景共同发起，专注于镍产品及其上下游产业的并购整合。
• Bain Capital Asia Fund III：目标规模25.00亿至30.00亿美元，由贝恩资本管理，主要投资于中国、日本、印度和澳大利亚的未上市企业。

四、新三板基金受热捧

• 2015年3月，有5支基金投资于新三板，其中3支为新募集基金，计划募资共10.50亿人民币。
• 上海汇付互联网金融信息服务创业股权投资中心：目标规模2.50亿人民币，专注于互联网金融相关领域。
• 东证天保环保产业并购基金：目标规模5.00亿人民币，由上市公司成都天保重型装备股份有限公司发起。
• 湖南益阳高新财富新三板股权投资基金：目标规模3.00亿人民币，重点投资于创新型、科技型企业，行业涵盖先进制造、新材料等。

五、新三板投资趋势

• 自2013年以来，已有29支基金投资于新三板。
• 公募基金也在通过专户或基金子公司布局新三板，尽管不能直接参与。
• 2015年3月，首批新三板指数发布，标志着新三板投资进入指数时代，进一步推动基金配置新三板资产。
• 证监会表示支持证券投资基金参与新三板市场，预示着公募基金将加速进入该市场。

总结

2015年3月，VC/PE市场在基金募集和设立方面表现活跃，尤其是新三板基金受到市场热捧。虽然实际募集金额有所下降，但新设立基金计划募资规模达到127.27亿美元，显示出市场对未来的信心。成长基金仍然是主流，而新三板作为新兴投资领域，吸引了大量资本关注，预示着未来可能成为VC/PE行业的重要投资方向。