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量化交易策略周报总结（2016年9月25日）

一、核心内容概述

本周，多个量化交易策略表现突出，其中风格套利、加强版EMDT、EMDT、SLM、期权比率预测等策略全部盈利，而随机区间突破和MFHT策略则出现亏损。整体来看，部分策略在近期表现优于长期趋势，但也需注意市场波动可能带来的风险。

二、主要观点与关键信息

1. 本周策略表现

主要观点：

• 风格套利、加强版EMDT、EMDT、SLM、SMT和期权比率预测策略在本周全部盈利。
• 随机区间突破和MFHT策略出现亏损，但亏损幅度较小。
• SLM和期权比率预测策略的收益率较高，分别达到1.46%和1.74%。

2. 年初以来表现

主要观点：

• 风格套利和SMT策略在年初以来表现较好，分别实现9.24%和16.24%的累积收益率。
• SLM和期权比率预测策略年初以来的收益率分别为-13.13%和14.43%，其中SMT策略表现最佳。
• MFHT策略的累积收益率为-4.04%，虽然亏损，但成功率较高。

3. 期指上市以来表现

主要观点：

• 加强版EMDT策略期指上市以来表现最为出色，累积收益率高达459.49%。
• SLM策略表现也较为优异，累积收益率为233.90%。
• 期权比率预测策略在期指上市以来的累积收益率为118.39%，但最大回撤较高。

三、策略详细分析

1. 风格套利策略

• 本周表现： 交易5次，盈利3次，收益率0.31%，成功率60%，最大回撤-0.08%。
• 历史表现： 自2015年4月16日起，总交易355次，累积收益率6.45%，成功率52.68%，最大回撤-19.15%。
• 年度表现： 2015年亏损2.55%，2016年盈利9.24%。

2. 随机区间突破策略

• 本周表现： 交易4次，盈利2次，收益率-0.15%，成功率50%，最大回撤-0.22%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易733次，累积收益率41.62%，成功率33.97%，最大回撤-15.46%。
• 年度表现： 2010年盈利9.75%，2011年盈利3.23%，2012年盈利16.52%，2013年盈利7.66%，2014年亏损0.89%，2015年盈利10.75%，2016年亏损9.21%。

3. 加强版EMDT策略

• 本周表现： 交易4次，盈利2次，收益率0.33%，成功率50%，最大回撤-0.11%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易1075次，累积收益率459.49%，成功率45.21%，最大回撤-16.83%。
• 年度表现： 2010年盈利60.65%，2011年盈利32.36%，2012年盈利30.92%，2013年盈利23.25%，2014年盈利15.62%，2015年盈利63.54%，2016年亏损13.76%。

4. EMDT策略

• 本周表现： 交易4次，盈利2次，收益率0.33%，成功率50%，最大回撤-0.11%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易890次，累积收益率348.04%，成功率42.70%，最大回撤-16.54%。
• 年度表现： 2010年盈利43.98%，2011年盈利21.46%，2012年盈利30.56%，2013年盈利19.33%，2014年盈利17.55%，2015年盈利61.24%，2016年亏损13.25%。

5. SLM策略

• 本周表现： 交易5次，盈利3次，收益率1.46%，成功率60%，最大回撤-0.50%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易1543次，累积收益率233.90%，成功率32.66%，最大回撤-24.29%。
• 年度表现： 2010年盈利12.47%，2011年盈利4.22%，2012年盈利32.42%，2013年盈利30.22%，2014年盈利0.73%，2015年盈利82.88%，2016年亏损13.13%。

6. MFHT策略

• 本周表现： 交易5次，盈利2次，收益率-0.12%，成功率40%，最大回撤-0.13%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易4830次，累积收益率78.19%，成功率60.35%，最大回撤-7.39%。
• 年度表现： 2010年盈利33.10%，2011年盈利1.55%，2012年亏损2.11%，2013年盈利14.26%，2014年亏损1.04%，2015年盈利24.10%，2016年亏损4.04%。

7. SMT策略

• 本周表现： 交易5次，盈利3次，收益率0.31%，成功率60%，最大回撤-0.23%。
• 历史表现： 自2010年4月16日起，总交易1541次，累积收益率311.52%，成功率29.53%，最大回撤-7.59%。
• 年度表现： 2010年盈利28.44%，2011年盈利24.24%，2012年盈利17.72%，2013年盈利27.64%，2014年盈利14.22%，2015年盈利29.25%，2016年盈利16.24%。

8. 期权比率预测策略

• 本周表现： 交易5次，盈利3次，收益率1.74%，成功率60%，最大回撤-0.46%。
• 历史表现： 自2015年2月9日起，总交易397次，累积收益率118.39%，成功率45.34%，最大回撤-20.26%。
• 年度表现： 2015年盈利90.86%，2016年盈利14.43%。

四、风险提示

• 所有策略均基于历史数据，可能存在失效风险。
• 市场波动性可能影响策略的盈利能力。
• 投资者应结合自身风险承受能力进行决策，避免仅依赖策略进行交易。

五、联系方式

• 分析师：张超
  邮箱：zhangchao@gf.com.cn
  联系电话：020-87578291

• 联系人：文巧钧
  邮箱：wenqiaojun@gf.com.cn
  联系电话：0755-88286935

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  • 北京市：北京市西城区月坛北街2号月坛大厦18层
  • 上海市：上海市浦东新区富城路99号震旦大厦18楼

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  • 上海市：200120

六、免责声明

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