20210802-上海证券-基金市场周报_能源资源主题基金排名领先_油气及资源类QDII平均收益较好_7页_797kb

上海证券基金市场周报总结（2021.07.26-07.30）

核心内容概述

本期基金市场整体呈现下跌趋势，但部分主题基金及QDII基金表现突出。能源资源和新能源主题基金成为下跌市场中为数不多的正收益板块，QDII基金中油气及资源类表现尤为亮眼，而利率债基金收益则有所上涨。

主要观点

1. 市场整体表现

• 权益市场：沪深股市下跌，上证综指下跌 4.31%，深证成指下跌 3.70%。
• 债券市场：中证全债指数上涨 0.30%。
• 海外权益市场：近半数上涨，国际黄金价格上涨。
• 基金收益：全类别基金收益下跌，主动投资股票基金、混合基金和债券基金分别下跌 2.74%、2.69% 和 0.01%；QDII基金平均收益率为 -1.28%。

2. 权益类基金表现

• 主题基金：本期仅能源资源和新能源主题基金取得正收益，分别上涨 0.46% 和 0.32%。
• 行业表现：通信行业表现强势，排名靠前；有色金属行业因供给扰动和消费边际改善上涨。
• 长期表现：新能源主题基金自2021年5月以来多次排名前列，综合表现最佳；环保主题基金表现稳定，排名第二。

3. 固收类基金表现

• 利率债基金：本期平均收益率为 0.31%，今年以来平均收益率为 1.86%，表现优于信用债和可转债。
• 信用债基金：本期平均收益率为 -0.01%，今年以来平均收益率为 3.46%。
• 可转债基金：本期平均收益率为 -0.94%，今年以来平均收益率为 8.63%，表现较好。

4. QDII基金表现

• 油气及资源类QDII：本期平均收益率为 3.03%，表现领先，主要受益于OPEC原油供给有序增加和需求回升。
• 黄金主题类QDII：本期平均收益率为 2.42%，得益于国际黄金价格上涨。
• 美国股票QDII：本期平均收益率为 0.20%，受益于美国经济强劲复苏。
• 大中华及亚太股票QDII：本期平均收益率为 -4.27%，受中概互联网及教育股政策波动影响，恒生指数下跌 4.98%。

关键信息

1. 主动投资股票基金

• 本期表现：收益率较高的代表性基金包括招商移动互联网（10.17%）、景顺长城电子信息产业A（8.03%）等。
• 今年以来表现：前海开源公用事业（81.20%）、创金合信新能源汽车A（64.35%）等表现突出。

2. 主动投资混合基金

• 本期表现：银河创新成长（20.53%）、诺安成长（15.33%）等基金表现优异。
• 今年以来表现：长城行业轮动（83.14%）、金鹰民族新兴（82.91%）等基金表现强劲。

3. 主动投资债券基金

• 本期表现：工银瑞信双债增强（2.32%）、申万菱信可转债（2.07%）等基金收益较好。
• 今年以来表现：华商信用增强A（31.14%）、前海开源可转债（21.96%）等基金表现突出。

4. 指数型股票基金

• 本期表现：华夏国证半导体芯片ETF（9.80%）、广发国证半导体芯片ETF（9.76%）等基金表现良好。
• 今年以来表现：鹏华国证半导体芯片ETF（54.59%）、中融国证钢铁（52.37%）等基金收益较高。

5. QDII基金

• 本期表现：上投摩根全球天然资源（5.58%）、嘉实原油（4.24%）等基金收益较好。
• 今年以来表现：国泰大宗商品（49.30%）、易方达原油A人民币（47.80%）等基金表现优异。

附注

• 分析师信息：李柯柯、夏天阳，执业证书编号分别为 S0870520080002 和 S0870120070007。
• 报告编号：未明确提供。
• 数据来源：Wind，上海证券基金评价研究中心。
• 免责声明：报告内容基于公开信息，不构成投资建议，投资有风险，入市需谨慎。

总结

本期基金市场整体偏弱，但能源资源、新能源及部分QDII基金表现较好，显示出在下跌市场中，具备特定行业或资产配置的基金更具抗跌能力。投资者可关注这些主题基金及QDII基金，但需注意市场波动风险。