20180703-中国民生银行-利率债交易模型跟踪日报_2页_340kb

利率债交易模型跟踪日报总结（2018-07-03）

核心内容概述

本日报主要跟踪了中国民生银行金融市场部量化中心在利率债交易模型中的持仓情况与收益表现。报告涵盖了不同期限的利率债品种，包括1年期、3年期、5年期、7年期、10年期和30年期，分析了其开仓与平仓信号、价格变动及收益情况。

主要观点

• 量化中心对利率债市场进行了多头持仓操作，整体表现为看多态度。
• 本次收益与本年收益均以基点（Bps）为单位进行计算，反映了模型在短期和长期的收益表现。
• 不同期限利率债的收益表现存在差异，其中10年期利率债表现最佳，3年期和30年期次之，而1年期利率债表现相对较差。

关键信息

各期限利率债持仓与收益情况

收益分析

• 短期限利率债：

  • 1年期利率债：本次收益为-14.35bps，本年收益为7.17bps，表现相对较差。
  • 3年期利率债：本次收益为9.65bps，本年收益为31.78bps。
  • 5年期利率债：本次收益为8.74bps，本年收益为24.84bps。

• 长期限利率债：

  • 7年期利率债：本次收益为9.24bps，本年收益为20.97bps。
  • 10年期利率债：本次收益为13.60bps，本年收益为30.00bps。
  • 30年期利率债：本次收益为11.55bps，本年收益为24.19bps。

风险提示

• 报告内容仅供参考，不构成投资建议。
• 量化中心对数据和信息进行了审核，但不能保证其绝对正确。
• 投资者应自行核实数据，并根据自身判断做出投资决策，风险自担。
• 报告不构成对任何金融产品的购买、抛售或持有的邀约或意图。

图表说明

报告中附有四张图片，可能用于展示利率债市场的走势、持仓变化、收益分布或其他相关数据，但由于图片无法显示，具体含义需结合其他内容或进一步资料确认。

总结

本日报显示，量化中心对利率债市场整体持看多态度，多数品种在近期表现出正收益，尤其是10年期利率债。然而，1年期利率债出现了负收益，需关注其后续表现。投资者应结合市场变化和自身策略，审慎决策。