20241023-浙商证券-南京银行-601009.SH-南京银行2024年三季报点评_营收和利润增速双提升_5页_1mb

南京银行（601009）2024年三季报业绩报告显示，公司基本面持续改善，营收和利润增速双升，第三季度归母净利润同比增长90%，营收增长80%，主要得益于息差改善和贷款投放增加。息差Q3环比上升8bps至135%，支撑盈利。贷款增速达137%，个人贷款表现强劲，但不良率保持0.83%稳定，拨备覆盖率降至340%。股东增持显示信心，未来有望通过转债转股进一步支持。预计2024-2026年净利润年均增速10%-63%，当前股价维持“买入”评级，目标价支撑29%上涨空间，风险包括宏观经济放缓和不良资产暴露。