20240202-天风证券-估值与基金重仓股配置监控_哪些行业进入高估区域__15页_2mb

金融工程定期报告总结

报告分析： 本报告分析了全市场指数和中信一级行业的估值水平及基金重仓股配置比例，数据来源于Wind和相关数据库，计算方法包括整体法和中值法，风险提示报告不构成投资建议。

主要发现：

• 全市场指数估值：创业板指数PE和PEG分位数较低（约021%），表明估值历史低位；沪深300指数PE分位数高达336%，显示估值偏高。
• 基金重仓股配置：配置比例较高行业包括电子（12.61%，分位数9464%）、有色金属（4.25%，分位数9464%）和机械（5.16%，分位数9107%）；配置较低行业包括建材（0.54%）、房地产（1.25%）和银行（2.41%）。
• 行业估值：电力设备及新能源、建筑和有色金属PE分位数低；房地产、农林牧渔和商贸零售PE分位数高。
• 整体市场风险：高估值可能带来回调风险，报告建议监控现金流和折现率变化。

风险提示：本报告仅为市场监控，不构成投资建议，投资者需自行评估。