20181207-信达证券-融资融券每日投资参考_14页_1mb

证券研究报告总结

核心内容概述

本报告是信达证券金融工程与衍生品交易团队发布的融资融券日报，由俞雪飞博士撰写。报告聚焦于2018年12月7日沪深两市融资融券数据、市场及行业表现、股票事件提示以及事件投资组合的操作策略。

主要观点与关键信息

一、融资融券市场概况

• 融资融券余额：上一交易日，沪深两市融资融券余额为7726.65亿元，较前一交易日增长0.14%。其中，融资余额为7646.47亿元（+0.19%），融券余额为80.18亿元（-3.83%）。
• 融资买入与偿还：融资买入额为243.83亿元（+0.48%），融资偿还额为229.65亿元（-4.82%）。

二、市场指数与行业表现

• 市场指数：上证综指下跌1.68%，中小板指下跌2.76%，创业板指下跌0.6%，深证成指下跌2.01%。
• 行业表现：表现较好的行业包括国防军工（-0.61%）、银行（-1.16%）、农林牧渔（-1.2%）、有色金属（-1.21%）、电气设备（-1.21%）；表现较弱的行业有通信（-3.89%）、医药生物（-3.59%）、电子（-3.14%）、食品饮料（-2.79%）、家用电器（-2.33%）。

三、标的股票表现

• 涨幅前五名：粤传媒（+10.1%）、科士达（+10.04%）、海特高新（+5.19%）、方正科技（+5.13%）、锦富技术（+4.91%）。
• 跌幅前五名：乐普医疗（-10%）、广电网络（-10%）、普洛药业（-9.95%）、华东医药（-9.61%）、信维通信（-9.51%）。
• 五日量比前五名：方正科技（7.83）、科士达（5.52）、力帆股份（3.52）、海特高新（3.49）、华媒控股（3.31）。

四、大宗交易与停复牌情况

• 大宗交易：上一交易日有10只标的股票发生大宗交易，包括中国平安、桐昆股份、爱建集团等。
• 停复牌：今日共有4只股票停牌，1只股票复牌（上海莱士）。

五、大股东增减持与增发事件

• 大股东增持：今日1只股票（中国重工）发生大股东增持。
• 大股东减持：今日有5只股票（申万宏源等）发生大股东减持。
• 增发事件：今日1只股票（上海莱士）发布董事会预案，无股票涉及股东大会通过、增发公告日或增发股份上市日。
• 分红送转：今日无股票涉及分红送转事件。
• 业绩报告：今日无股票发布相关业绩报告。
• 限售股解禁：未来7个交易日内，有18只股票涉及限售股解禁，包括华工科技、上海电力、南钢股份等。

六、事件投资组合操作

• 组合收益率：上一交易日组合收益率为-0.36%，至2018年12月6日组合累计收益率为112.15%，分别超越上证综指、沪深300及创业板指83.26、62.84及106.14个百分点。
• 今日操作：今日建仓股票为中国重工（大股东增持），拟平仓股票为华新水泥。
• 组合成分股：截至2018年12月6日收盘，组合共有8只成分股，仓位为24%。

关键数据与图表

• 图表1：近三月每日融资融券余额规模（亿元）。
• 图表2：近三月每日融资买入额及偿还额（亿元）。
• 图表3：近期主要市场指数涨跌幅（%）。
• 图表4：两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速（%）。
• 图表5：申万行业上一交易日涨跌幅（%）。
• 图表6：融资融券ETF上一交易日涨跌幅（%）。
• 图表7：上一交易日涨跌幅排名前20的标的股票。
• 图表8：上一交易日五日量比排名前20的标的股票。
• 图表9：上一交易日金额流入率排名前20的标的股票。
• 图表10：上一交易日开盘、尾盘资金净流入排名前20的标的股票。
• 图表11：上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前10的标的股票。
• 图表12：上一交易日发生大宗交易的标的股票。
• 图表13：复牌及停牌标的股票。
• 图表14：大股东持股比例变动的标的股票。
• 图表15：未来七个交易日涉及增发的标的股票。
• 图表16：未来七个交易日发生分红送转事件的标的股票。
• 图表17：今日发布相关业绩报告的标的股票。
• 图表18：未来七个交易日涉及限售股解禁的标的股票。
• 图表19：组合历史收益曲线。
• 图表20：组合历史收益对比。
• 图表21：今日拟建仓股票。
• 图表22：今日拟平仓股票。

分析师与免责声明

• 分析师：俞雪飞，金融工程高级分析师，执业编号：S1500510120003，联系电话：+86 10 83326757，邮箱：yuxuefei@cindasc.com。
• 免责声明：本报告由信达证券制作并发布，仅提供给签约客户，不构成对任何人的投资建议。模型存在局限性，组合收益率具有不确定性。报告内容基于公开信息，不保证其准确性与完整性。

结论

本报告提供了关于融资融券市场、股票表现、事件提示及投资组合操作的详尽分析，帮助投资者了解市场动态并作出相应决策。投资者应结合自身情况谨慎参考，必要时寻求专业意见。