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晨会纪要总结 - 2021年12月15日

一、市场概况

1.1 指数表现

• 上证指数：收盘3661.53，跌幅0.53%
• 中小板指：收盘10037.86，跌幅0.71%
• 创业板指：收盘3495.06，跌幅0.05%
• 上证50：收盘3350.50，跌幅0.46%
• 沪深300：收盘5049.70，跌幅0.67%

1.2 市场数据

• 全A总市值：992017亿元，流通市值751667亿元，市盈率17倍，市净率2倍
• 中小板总市值：158470亿元，流通市值126373亿元，市盈率29倍，市净率3倍
• 创业板总市值：143514亿元，流通市值100381亿元，市盈率53倍，市净率6倍
• 上证50市盈率：17.10倍，位于历史后49.31%分位
• 沪深300市盈率：28.40倍，位于历史后78.45%分位

1.3 资金面

• 两市成交额：11411亿元，高于前20日均额11210.98亿元
• 净流出：60.26亿元，其中沪深300净流出195.79亿元，创业板指净流入0.16亿元
• 行业资金流向：
  • 流入前三：计算机、食品饮料、医药生物
  • 流出前三：有色金属、化工、汽车
• 北向资金：净流入60.26亿元（沪股通39.76亿，深股通20.5亿）
• 融资余额：17289.77亿元，较上一交易日增加49.97亿元

1.4 市场策略

• 指数健康调整：市场短期调整是为了更健康的上行趋势，投资者无需过度担忧
• 跨年行情预期：预计未来1-2个月，大盘蓝筹行情仍将持续，券商、新能源和科技板块有望接力
• 风险提示：获利盘和套牢盘需充分换手，市场成交量在1.1至1.2万亿元左右，短期难以充分换手

二、财经资讯

2.1 宏观经济

• 国家统计局棉花产量：
  • 全国棉花播种面积：3028.1千公顷，同比下降4.4%
  • 单位面积产量：1892.6公斤/公顷，同比增长1.5%
  • 总产量：573.1万吨，同比下降3.0%
• 2021年12月上旬生产资料市场价格变动：
  • 11种产品价格上涨，36种产品价格下降，3种持平

2.2 财政政策

• 发改委：支持优势地区加快发展，推动区域协调发展
• 财政部：遏制新增地方政府隐性债务，稳妥化解风险
• 央行：保持稳健货币政策，灵活适度，稳定人民币汇率

三、行业及公司动态

3.1 行业动态

• 煤电企业应缴税款暂缓缴纳：为保障民生和重点用户用能需求，四季度应缴税款全部暂缓
• 挖掘机销量：11月国内销量14014台，同比下降51.4%
• 全球半导体资本支出：预计2021年为1520亿美元，同比增长34%
• 沙特能源大臣：预测2030年全球原油产量或下降30%，但消费占比将缓慢下降
• 证监会深化改革：2022年将推进全市场注册制改革，资本市场改革红利值得期待

3.2 重点公司跟踪

• 雅化集团：拟设合资公司建设年产10万吨锂电正极材料生产线，与EV公司合作开发锂矿资源
• 中国中免：拟现金收购港中旅资产公司100%股权，完善市内免税店布局，维持“推荐”评级
• 欣旺达：拟投资建设年产能30GWh动力电池、储能电池枣庄项目，总投资约200亿元
• 远光软件：发布2021年股票期权激励计划，行权价格8.51元/股，目标为提升业绩表现

四、湖南经济动态

4.1 湖南地方政策

• 长沙营商环境：2020年市场主体总量增速居中部六省省会城市第一
• 优化措施：自贸区权限下放、雨花区“线上即传即办”模式、高新区政务服务流程优化

五、研究报告集锦

5.1 基金报告

• 基金新产品周报：本周拟发行基金34只，规模超1110亿元
• MSCI中国A50ETF联接基金：拟发行，建议关注华夏、易方达联接基金
• 其他基金：
  • 招商稳旺：双基金经理运作，业绩表现稳健
  • 国泰致和两年封闭：业绩中值+34.5%，最大回撤-14.6%
  • 国联安核心趋势一年持有：业绩中值+12.1%，最大回撤-13.1%
  • 浦银安盛品质优选：业绩中值+47.0%，最大回撤-20.0%

5.2 行业报告

• 化工新材料行业：
  • 磷酸铁锂装车量连续5个月超过三元电池，创历史新高
  • 碳酸锂价格高企，推动盐湖提锂发展
  • 推荐主线：可降解材料、半导体材料、新能源锂电、盐湖提锂

六、投资评级系统

七、免责声明

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