【创业邦】2023年Q3中国一级市场私募股权基金季报_19页_1mb

中国私募股权基金备案统计季报总结

核心内容

2023年第三季度，中国私募股权基金市场呈现整体放缓趋势。新登记私募股权基金管理人数量减少，新增备案基金数量及规模均出现环比下降。同时，机构LP在基金募集中的主导地位持续加强，其出资规模占比高达94.6%，远高于个人LP。

主要观点

• 基金管理人数量：第三季度新登记私募股权基金管理人39家，环比减少59.4%；注销数量为294家，环比增长92.2%。
• 基金数量与规模：新增备案私募股权基金1,909支，环比减少8%；已披露认缴规模总计6,451.22亿元人民币，环比下降19%。
• 基金类型分布：创业投资基金数量最多，占62%；政府引导基金募集规模最大，占37.4%；股权投资基金次之，占27.7%。
• 基金规模分布：小于（含）1亿元的基金数量最多，占67.6%；大于50亿元的基金数量最少，仅占1.3%。
• 募集规模TOP10基金：募集总额1,215.01亿元人民币，占总募集规模的18.8%；单笔最高募资额为315亿元人民币。

关键信息

地区分布

• 新备案基金数量：浙江、江苏、山东、广东四地合计1,217支，占比63.8%。
• 基金规模：广东、浙江、江苏三地募集规模领先，合计占比37.5%。
• 热门城市：嘉兴、青岛、深圳为新备案基金数量前三，北京、广州、合肥为募集规模前三。

机构分析

• 参与机构数量：1,379家机构参与新备案私募股权基金，环比增长32.5%。
• 基金备案数量排名：新鼎资本（12支）、朗玛峰创投（10支）、芯能创投（10支）、天勤君泽（8支）、倚锋资本（7支）排名前五。

LP类型分析

• 机构LP出资占比：机构LP参与出资笔数占31.4%，出资金额占94.6%。
• 出资金额排名：政府机构/政府出资平台出资规模最大，占35.2%；企业投资者次之，占27.9%；社保基金平均出资规模最大，达50亿元人民币。

LP地区分析

• 机构LP活跃地区：江苏、广东、浙江为机构LP出资重点地区，其中江苏机构LP出手次数最多，广东认缴出资规模最大。
• 热门城市：上海、北京、深圳为机构LP主要出资城市，其中上海出手次数最多，北京认缴出资规模最大。

活跃LP分析

• 活跃机构LP：世纪联凯、中信信托、江夏文旅集团、伟奥投资、中山联成投资为最活跃的五家机构LP。

上市公司LP分析

• 上市公司参与：120家上市公司参与出资119支新备案基金，其中物产中大、南方传媒、报喜鸟分别出资3支基金。
• 出资金额：已披露认缴总金额为325.39亿元人民币，平均出资规模为2.78亿元人民币，中位数值为3,716.5万元人民币。

总结

第三季度中国私募股权基金市场整体表现趋于保守，新增备案基金数量和规模均有所下降。尽管如此，机构LP仍占据主导地位，尤其以政府引导基金和企业投资者为主力。头部地区如浙江、江苏、广东在基金数量和规模上遥遥领先，显示出区域间的不平衡发展。上市公司在基金出资中也扮演重要角色，成为重要的LP之一。