2016-03-25-上交所-上海柴油机股份有限公司2015年年度报告_109页_1mb

报告摘要

上海柴油机股份有限公司2015年年度报告总结

公司基本信息

公司名称：上海柴油机股份有限公司
A股代码：600841，简称：上柴股份
B股代码：900920，简称：上柴B股
法定代表人：蓝青松
注册及办公地址：上海市杨浦区军工路2636号
联系电话：(021)60652288
电子邮箱：sdecdsh@sdec.com.cn
审计机构：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
审计意见：标准无保留意见

财务概况

2015年主要财务数据

项目	2015年	2014年	本期比上年同期增减(%)	2013年
营业收入	2,163,184,637.90	2,776,888,016.80	-22.10	2,980,858,886.92
归属于上市公司股东的净利润	92,932,886.54	150,170,703.18	-38.12	205,333,855.82
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	70,363,036.21	129,301,551.81	-45.58	182,931,563.75
经营活动产生的现金流量净额	397,177,172.86	268,323,637.95	48.02	162,840,869.01
归属于母公司所有者的净利润	92,932,886.54	150,170,703.18	-38.12	205,333,855.82

财务指标

指标	2015年	2014年	本期比上年同期增减(%)	2013年
基本每股收益（元 / 股）	0.11	0.17	-38.12	0.24
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元 / 股）	0.08	0.15	-45.58	0.21
加权平均净资产收益率（%）	2.69	4.46	减少1.77个百分点	6.34
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	2.04	3.84	减少1.80个百分点	5.65

非经常性损益

非经常性损益项目	2015年金额（元）	2014年金额（元）	2013年金额（元）
非流动资产处置损益	-577,826.37	2,598,632.41	-605,876.47
政府补助	9,015,384.00	11,356,904.58	22,410,811.17
金融资产公允价值变动损益	15,349,997.85	10,386,782.95	444,464.59
应收款项减值准备转回	2,650,000.54	-	923,367.20
其他营业外收入和支出	132,092.06	1,298,735.82	3,433,469.62
少数股东权益影响额	-	-1,303,836.39	64,503.44
所得税影响额	-3,999,797.75	-3,468,068.00	-4,268,447.48
合计	22,569,850.33	20,869,151.37	22,402,292.07

公司业务与市场情况

主要业务

公司主要业务为柴油发动机的设计、生产与销售，产品用于工程机械、车用、船舶和发电机组等领域。

经营模式

采购模式：根据年度经营计划、客户销售订单、原材料安全库存等情况确定采购时机、数量和品种。
生产模式：以销定产。
销售模式：包括配套销售、区域代理商销售和公司销售部门直接销售。

行业情况

公司所处行业为内燃机行业，是制造装备工业的重要组成部分。随着城市化和国家开发政策的实施，内燃机行业将保持持续增长趋势。同时，“十三五”期间，内燃机行业将更加注重节能减排技术，新能源发展虽快，但短期内传统柴油发动机仍为主导。

主要竞争对手

包括广西玉柴机器集团有限公司、潍柴动力股份有限公司、一汽解放汽车有限公司无锡柴油机厂、东风康明斯发动机有限公司等。

核心竞争力

品牌优势：公司历史悠久，产品被广泛用于各类大型设备，多次获得国家级荣誉。
研发优势：拥有国家级技术中心和博士后工作站，技术力量雄厚，多项专利授权。
营销优势：营销网络覆盖全国，海外服务网络初步形成。
管理优势：高级管理人员专业且经验丰富，以市场为导向，持续优化运营效率。

经营情况分析

销售情况

2015年公司柴油机销量为52,158台，较上年减少18.24%。

收入与成本分析

营业收入：2,163,184,637.90元，同比减少22.10%。
营业成本：1,773,789,058.43元，同比减少20.33%。
毛利率：17.72%，同比下降1.91个百分点。

现金流分析

经营活动产生的现金流量净额：397,177,172.86元，同比增加48.02%。
投资活动产生的现金流量净额：55,860,063.81元，同比增加。
筹资活动产生的现金流量净额：-45,226,296.86元。

非主营业务影响

公司参股的上海菱重增压器有限公司实现投资收益12,138万元，成为新的利润增长点。

未来发展战略与风险提示

发展战略

公司将继续坚持“以市场为导向创造需求、以用户为中心满足需求、以员工为根本服务需求”的经营理念，推动工程机械用柴油机和车用柴油机的同步发展，提高核心竞争力和市场占有率。

未来经营计划

2016年公司计划全年实现柴油机销售68,000台，营业收入27.15亿元。

风险提示

行业竞争加剧：受结构性产能过剩和市场萎缩影响，柴油机行业竞争加剧。
市场需求变化：新能源汽车市场增长可能对传统柴油机市场产生挤压。
应对措施：加强产品技术升级，开发新型绿色环保发动机，拓展国际市场和新区域市场。

重要事项

利润分配预案

2015年利润分配预案：以公司2015年末总股本866,689,830股为基数，每10股派发现金红利人民币0.35元（含税）。
现金分红比例：32.64%。

承诺事项履行情况

公司及控股股东、实际控制人严格履行了收购报告书或权益变动报告书中所作的承诺，包括解决同业竞争、关联交易等。

重大关联交易

公司与多个关联方存在日常经营相关的交易，如购买商品、销售商品、出租房屋、租赁土地等，交易定价均为市场价。

总结

上海柴油机股份有限公司在2015年面临行业整体下滑的挑战，营业收入和净利润均有所下降，但公司通过加强存货管理、优化运营效率和技术创新，保持了较好的现金流。公司继续坚持市场导向，推动产品升级，积极应对新能源市场的挑战，同时严格履行关联交易和利润分配承诺，保障公司及中小股东的利益。未来，公司将继续致力于技术创新和市场拓展，以提升核心竞争力和市场占有率。

展开完整摘要