深度-2021年5月商业地产市场月度报告-中指研究院-2021.6-27页_1mb

2021年5月商业地产市场月度总结

核心内容

2021年5月，中国商业地产市场在政策支持和宏观经济恢复的背景下，呈现出稳中有升的态势。政策动态、宏观环境、市场表现、企业动态及大宗交易等方面均有显著进展。

主要观点

• 政策支持增强：商务部等12部门推进城市一刻钟便民生活圈建设，以满足居民日常消费需求；北京发改委启动2021年首次项目公开推介，吸引民间资本参与，推动投资增长。
• 宏观经济稳步复苏：一季度GDP同比增长18.3%，服务业商务活动指数总体稳定，居民收入和消费支出持续恢复，消费市场呈现复苏态势。
• 市场表现稳中有升：商业地产新房市场投资增长，销售面积大幅上升；写字楼租金保持平稳，商办用地市场成交楼面均价和溢价率同比上涨。
• 企业动态活跃：多个企业通过新项目拓展市场，如THE COLORIST调色师首家大师店落地东莞，SKP入驻杭州钱江世纪城，越秀地产与仁恒置地战略合作，旭辉集团首个高铁TOD项目落地重庆。

关键信息

政策动态

• 商务部等12部门联合发布《关于推进城市一刻钟便民生活圈建设的意见》，提出优化商业网点布局，推动业态多元化、智慧化发展。
• 北京发改委启动2021年首次项目公开推介，共推介111个项目，总投资1334亿元，拟引入民间资本约577亿元。

宏观环境

• 宏观经济：一季度GDP同比增长18.3%，两年平均增长5.0%；第二产业增长24.4%，第三产业增长15.6%。
• 服务业经济：服务业商务活动指数稳定，新动能快速增长，现代服务业如信息传输、软件和信息技术服务业、金融业等表现活跃。
• 收支结构：居民收入增长稳定，消费支出恢复性反弹，农村居民收入增长快于城镇居民。
• 消费市场：社会消费品零售总额同比增长29.6%，线上消费增长显著，实体零售继续改善。

市场表现

• 商业地产新房市场：1-4月全国投资同比增长9.9%，销售面积同比增长17.3%，但新开工面积同比下降3.6%。
• 写字楼租赁市场：一季度全国重点城市主要商圈写字楼平均租金为4.76元/平方米·天，环比微幅上涨0.02%。
• 商办用地市场：1-5月全国300城商办用地推出及成交面积同比均增长，成交楼面均价同比上涨32.2%，平均溢价率同比上升。

土地市场分析

• 各线城市分化明显：一线城市商办用地推出及成交面积同比下降较多，但楼面均价上涨；二线城市商办用地成交面积同比增长，溢价率上升；三四线城市商办用地推出及成交面积同比小幅下降，溢价率下降。
• 整体趋势：商办用地市场总体呈现量降价升的态势，市场热度有所降温。

企业动态

• THE COLORIST调色师：首家大师店落地东莞，客流量半日破万，推动东莞商业消费高端化。
• 越秀地产与仁恒置地：战略合作，扩大在长三角与粤港澳地区的合作，提升市场竞争力。
• SKP入驻杭州：以48.3亿元正式入驻钱江世纪城，填补高端商业空白，打造城市新地标。
• 旭辉集团高铁TOD项目：首个高铁TOD项目落地重庆，构建立体交通网络，提升城市生活品质。

大宗交易

• 2021年5月，全国重点城市共录得商业地产大宗交易4笔，显示市场活跃度有所提升。

总结

2021年5月，中国商业地产市场在政策支持和宏观经济复苏的双重推动下，展现出积极的发展态势。政策层面推动便民生活圈建设与民间资本引入，宏观层面服务业稳步恢复，消费市场持续回暖。市场表现方面，新房投资与销售增长，写字楼租金平稳，商办用地市场楼面均价与溢价率双升。企业动态显示，多家企业通过新项目拓展市场，提升品牌影响力与区域竞争力。整体来看，市场在稳中求进，未来有望进一步复苏。