20220321-华安证券-战略科技（计算机）行业周报_东数西算_新基建落地_促进硬科技长效发展_12页_892kb

“东数西算”新基建落地，促进硬科技长效发展

核心内容

“东数西算”工程作为国家推动数字经济发展的重要举措，于2022年2月17日由国家发展改革委等部门正式批复启动。该工程旨在通过东西部数据中心的布局优化，实现资源互补与数据要素的高效流转，为数字经济的长期发展奠定坚实基础。

主要观点

• 政策支持与项目推进：政企双方积极响应“东数西算”工程，贵州率先建立省级枢纽节点高效调度平台，国内企业如华为、京东云计算、中国移动等也加快了数据中心的建设与技术储备。
• 数字经济规模：预计“十四五”期间，受益于“东数西算”的数字产业化规模将达到17万亿元，产业数字化规模达70万亿元，整个数字经济规模接近150万亿元。产业数字化将成为未来增长的核心方向。
• 基础设施建设：作为新基建的重要组成部分，“东数西算”通过区分冷热数据处理的空间位置，优化资源配置，推动算力供给的充足与低成本化。预计到2025年，可节省超3000亿元电力成本和约1000亿元土地成本。
• 硬科技赋能：充足的算力供给和低成本算力将为人工智能、工业软件、智能汽车等硬科技行业提供强劲支撑，促进技术创新和产业融合。

关键信息

• “东数西算”工程：规划了八大枢纽和十大集群，推动东西部算力资源的优化配置。
• 算力供给：提前部署软硬件，打通数据流转渠道，促进数据交易所建设。
• 成本节约：预计2025年可节省超3000亿元数据中心电力成本及约1000亿元土地成本。
• 产业增加值：中性假设下，“十四五”期间数字经济规模有望达近150万亿元。

投资建议

关注领域及重点公司

• 金融科技和信创：广电运通、宇信科技、恒生电子、浪潮信息
• 工业软件：中控技术、鼎阳科技、宝信软件、和达科技
• 人工智能：佳都科技、科大讯飞、大华股份、海康威视、奥普特
• 智能汽车：中科创达、虹软科技、德赛西威、道通科技、千方科技

风险提示

1. 研发突破不及预期
2. 政策支持不及预期
3. 项目交付不及预期

市场行情回顾

计算机板块表现

• 本周计算机行业指数下跌1.55%，跑赢上证综指0.22%，跑输创业板指3.36%，跑输沪深300指数0.61%。
• 在申万30个行业指数中排名第13，在TMT四大行业中位列第4。
• 电子身份证、工业软件、人工智能等个股表现相对较好。

个股涨跌幅

• 周涨幅前十：南威软件、华平股份、佳发教育、迪威迅、雄帝科技、指南针、神思电子、盈建科、久其软件、中科创达
• 周跌幅前十：泽达易盛、乐鑫科技、霍来沃、和达科技、天阳科技、天融信、久远银海、天迈科技、思特奇、聚龙股份
• 周换手率前十：直真科技、雄帝科技、依米康、迪威迅、天玑科技、天迈科技、思特奇、先进数通、神思电子、天融信

陆港通持股情况

• 持仓市值前十：东方财富、恒生电子、用友网络、广联达、科大讯飞、宝信软件、中科创达、深信服、启明星辰、金山办公
• 持仓占比前十：启明星辰、恒生电子、广联达、超图软件、中科创达、宝信软件、深信服、东方财富、朗新科技、长岭资本
• 增持比例前十：联络互动、京北方、全志科技、易华录、诚迈科技、深信服、北信源、浪潮信息、天融信、捷顺科技

科技软件行业重要新闻

汽车智能化

• 梅赛德斯奔驰在上海开设第二家研发中心，专注于大数据与自动驾驶。
• 深圳推广“5G+自动驾驶”应用，妈湾智慧港投入38辆无人驾驶集卡。
• 博泰车联网获3亿元战略投资，推进科创板上市。
• 工信部提出到2025年形成较为完善的车联网网络安全和数据安全标准体系。
• 四维图新获得ISO26262功能安全认证，杰发科技发布功能安全MCU-AC7840x。
• 中科创达联合中国联通研究院研发全球首例5G模组端到端多切片方案。

工业软件

• 容知日新实施限制性股票激励计划，以20元/股授予101.315万股。
• 用友网络发布2021年报，云服务收入同比增长55.5%，归母净利润同比下降28.18%。
• 工业富联2021年营收4395.57亿元，归母净利润200.10亿元。
• 国联股份2022年1-2月销售收入同比增长95%，归母净利润同比增长90%。

云计算和AI大数据

• “云计算+大数据”催生网络安全需求，预计市场规模增速保持在35%左右。

人工智能

• 英伟达收购Excelero，提升其在数据存储和AI平台的技术实力。
• 科大讯飞加码教育业务，推出个性化作业服务。
• 佳都科技2021年营业总收入同比增长45.19%，归母净利润同比增长242.27%。

行业信息化

• 东方财富2021年营业总收入同比增长58.94%，归母净利润同比增长79.00%。
• 长亮科技中标管会全体系建设项目，提供全面价值管理平台。
• 盈建科与马鞍山钢铁合作研发热轧H型钢定制化模块软件，助力“双碳”目标。

网络安全

• 工信部通报14款存在问题APP，要求限期整改。
• 中国地震台网中心启动网络安全设备采购项目，预算3911万元。
• 信安标委发布2022年网络安全国家标准需求清单。
• 奇安信拟以1.5亿至3亿回购股份，用于员工持股计划。

图表目录

• 图表1：深度覆盖计算机公司估值一览
• 图表2：本周计算机个股涨跌幅统计
• 图表3：本周各行业涨跌幅统计
• 图表4：本周计算机个股涨跌幅统计
• 图表5：本周陆港通持股情况统计