EBA欧洲银行-Final-Report-on-EBA-GL-on-High-Risk_PL_12页_321kb

Podsumowanie dokumentu EBA/GL/2019/01

1. Status wytycznych

• Dokument zawiera wytyczne wydane na podstawie art. 16 Rozporządzenia (UE) nr 1093/2010.
• Wlasciwe organy i instytucje finansowe mają obowiązek powiadomić EUNB o stosowaniu lub nie stosowaniu tych wytycznych do dnia 1 lipca 2019 r.
• W przypadku braku powiadomienia, EUNB uznaje, że organy nie stosują wytycznych.

2. Wymogi sprawozdawcze

• Powiadomienia należy wysyłać na adres compliance@eba.europa.eu z oznaczeniem „EBA/GL/2018/xx".
• Powiadomienia powinny zawierać opis głównych cech ekspozycji wysokiego ryzyka.
• Wlasciwe organy powinny przekazać powiadomienia EUNB.

3. Zakres stosowania wytycznych

• Wytyczne dotyczą:
  • Inwestycji w firmy venture capital
  • Inwestycji w niepubliczne instrumenty kapitałowe
  • Innych rodzajów ekspozycji związanyc z szczególnie wysokim ryzykiem

4. Definicje i zakres ekspozycji

4.1. Inwestycje w firmy venture capital lub w niepubliczne instrumenty kapitałowe

• Inwestycje w firmy venture capital obejmują:

  • Ekspozycje niedłużne nienotowane na giełdzie z podporządkowanymi roszczeniami
  • Ekspozycje dłużne nienotowane na giełdzie, podobne ekonomicznie do powyższych
  • Inwestycje utrzymywane w celu finansowania nowo utworzonych firm, w tym ich rozwoju i ekspansji

• Inwestycje w niepubliczne instrumenty kapitałowe obejmują:

  • Ekspozycje niedłużne nienotowane na giełdzie z podporządkowanymi roszczeniami
  • Ekspozycje dłużne nienotowane na giełdzie, podobne ekonomicznie do powyższych
  • Inwestycje utrzymywane w celu generowania zysku poprzez wykup, sprzedaż, inwestycje w kapitał itp.

• Inwestycje w firmę, z której instytucja ma planować relację biznesową, nie są objęte wytycznymi.

4.2. Inne rodzaje ekspozycji związanyc z wysokim ryzykiem

• Ekspozycje, które nie spełniają warunków art. 128 ust. 2 Rozporządzenia CRR, ale są związane ze szczególnie wysokim ryzykiem:

  • Ekspozycje związane z niską jakością finansową
  • Ekspozycje z dużym udziałem w aktywach nienotowanych na giełdzie
  • Ekspozycje z wysokim ryzykiem straty w przypadku niewykonania zobowiązań
  • Ekspozycje z niską płynnością rynkową lub dużymi zmianami cen
  • Ekspozycje z brakiem wystarczających środków finansowych dla dłużnika

• W przypadku ekspozycji, dla której waga ryzyka wynosi 150%, instytucje powinny ją klasyfikować jako ekspozycję związaną ze szczególnie wysokim ryzykiem.

4.3. Wymogi powiadamiania

• Instytucje powinny powiadomić wlasciwe organy, jeśli rozpoznają ekspozycje związaną ze szcześciolnie wysokim ryzykiem.
• Wlasciwe organy powinny przekazać powiadomienie EUNB.

5. Analiza kosztów i korzyści

• Dokument zawiera analizę potencjalnych kosztów i korzyści wynikających z wprowadzenia wytycznych.
• Analiza obejmuje:
  • Stanowisko instytucji i organów nadzorczych
  • Obecne praktyki instytucji i otoczenia regulacyjnego
  • Przypuszczenia dotyczące wpływu na przyszłe zmiany regulacyjne (np. Bazylea III)

6. Poglądy Bankowej Grupy Interesariuszy (BSG)

• BSG przyjmuje wytyczne z zadowoleniem, ale podkreśla potrzebę dalszej analizy i harmonizacji.
• Wskazuje na konieczność doprecyzowania definicji „niepublicznych instrumentów kapitałowych" i „firm venture capital".
• Zaleca wykluczenie inwestycji w nieruchomości spekulacyjne z wytycznych, ponieważ są już objęte art. 128 ust. 2 Rozporządzenia CRR.
• Podkreśla, że definicje powinny być zgodne z Bazylem III, szczególnie w zakresie ekspozycji spekulacyjnych nienotowanych na giełdzie.

7. Konsultacje publiczne

• EUNB przeprowadziło konsultacje publiczne w sprawie projektu wytycznych.
• W trakcie konsultacji otrzymano 13 odpowiedzi, z których 11 opublikowano.
• Uznano, że wytyczne są zbyt późne w stosunku do mandatu art. 128 ust. 3 Rozporządzenia CRR.
• Niektórzy respondentzy wyrażali zastrzeżenia dotyczące zakresu i definicji wytycznych.
• EUNB dokonało zmian w sekcji 4.2, aby zapewnić bardziej jasny i kompletny system rozpoznawania ekspozycji wysokiego ryzyka.

8. Podsumowanie

• Dokument EBA/GL/2019/01 określa, jakiego rodzaju ekspozycje są związane ze szcześciolnie wysokim ryzykiem.
• Podaje szczegółowe definicje pojęć „venture capital" i „niepubliczne instrumenty kapitałowe".
• Wymaga powiadomienia EUNB przez wlasciwe organy i instytucje finansowe.
• Wprowadza mechanizm powiadamiania o ekspozycjach wysokiego ryzyka.
• Zawiera analizę kosztów i korzyści oraz opinie BSG.
• Wytyczne mają zastosowanie od dnia 1 lipca 2019 r.