2021-12-28-上交所-上海英方软件股份有限公司科创板首次公开发行股票招股说明书（申报稿）_384页_6mb

上海英方软件股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书总结

核心内容概述

上海英方软件股份有限公司拟首次公开发行股票并在上海证券交易所科创板上市。本次发行采用多种发行方式，包括向战略投资者定向配售、网下询价配售和网上按市值申购定价发行。公司为一家专注于数据复制技术的高新技术企业，产品覆盖容灾、备份、云灾备和大数据领域，技术先进，市场地位突出，符合科创板定位。

主要观点

• 行业属性：公司属于软件和信息技术服务业，专注于数据复制，技术密集，核心竞争力体现在研发团队、知识产权和技术。
• 核心技术：公司掌握动态文件字节级、数据库语义级和卷层块级数据复制技术，产品在功能和性能上具备较强优势，逐步实现国产替代。
• 发行概况：本次发行股票类型为人民币普通股（A股），发行股数不超过2,094.6737万股，不低于发行后总股本的25%。发行后总股本不超过8,350万股，募集资金将用于行业数据安全和业务连续性及大数据复制软件升级、云数据管理解决方案建设、研发中心升级和营销网络升级。
• 财务表现：公司营业收入呈快速增长趋势，2018年至2021年上半年复合增长率达48.07%。研发投入占营业收入比例持续较高，近三年平均为30.43%。
• 风险提示：公司面临人才流失、研发决策、核心技术泄密、金融行业收入占比高、应收账款增加、人力成本上升、办公场所租赁等多重风险。

关键信息

发行基本信息

• 股票类型：人民币普通股（A股）
• 发行股数：不超过2,094.6737万股，不低于发行后总股本的25%
• 发行后总股本：不超过8,350万股
• 发行方式：向战略投资者定向配售、网下询价配售和网上按市值申购定价发行
• 保荐机构：兴业证券股份有限公司
• 发行对象：符合资格的询价对象和科创板投资者
• 募集资金用途：
  • 行业数据安全和业务连续性及大数据复制软件升级项目
  • 云数据管理解决方案建设项目
  • 研发中心升级项目
  • 营销网络升级项目

财务数据

• 营业收入：2018年至2021年上半年分别为6,351.55万元、11,194.03万元、13,926.17万元和6,704.75万元
• 净利润：2018年至2021年上半年分别为-943.14万元、1,848.51万元、4,015.83万元和232.53万元
• 研发投入占比：近三年分别为34.57%、29.10%、29.61%和35.58%
• 主要客户：金融行业客户占比较大，包括工商银行、海通证券、国泰君安、太平保险等
• 研发人员占比：截至2020年12月31日，研发人员占员工总数的52.79%

风险提示

1. 人才流失风险：核心技术团队不稳定可能影响公司研发能力与盈利水平。
2. 研发决策风险：若对未来市场需求或竞争对手判断失误，可能导致研发成本无法收回或市场份额不足。
3. 核心技术泄密风险：核心技术泄密将影响公司竞争优势与持续盈利能力。
4. 金融行业收入占比高风险：金融行业客户收入占比持续较高，若该行业需求下降，将影响公司销售业绩。
5. 应收账款增加风险：应收账款持续增长，存在坏账风险。
6. 人力成本上升风险：人工成本占比较高，若收入增速不及预期，可能导致利润下滑。
7. 办公场所租赁风险：办公场所租赁可能因合同到期或租金上涨而影响公司正常经营。

重要承诺

• 公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书无虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
• 控股股东及实际控制人承诺招股说明书无虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
• 保荐人及证券服务机构承诺对信息披露内容的真实性、准确性、完整性负责，并依法承担相应赔偿责任。

总结

上海英方软件股份有限公司是一家专注于数据复制技术的高新技术企业，产品覆盖容灾、备份、云灾备和大数据领域。公司技术先进，市场地位突出，符合科创板上市条件。本次发行采用多种方式，募集资金将用于技术研发和市场拓展。公司面临人才流失、研发决策失误、核心技术泄密、金融行业收入占比高、应收账款增加、人力成本上升和办公场所租赁等风险，需投资者审慎评估。公司承诺信息披露真实、准确、完整，对投资者投资决策具有重要影响。