中国智能算力规模大幅上升_30页_1mb

2023年中国算力大会及通信行业周报总结

核心内容

2023年中国算力大会于8月18-19日在宁夏银川召开，由工信部与宁夏回族自治区人民政府联合主办。大会以“算领新产业潮流力赋高质量发展”为主题，展示了我国算力基础设施的最新成果，并发布了“1268”成果体系，包括1个《中国综合算力指数（2023年）》、2个国家示范项目、6大算力产业生态建设行动、8大算力成果。中国智能算力规模持续上升，截至2023年6月底，算力总量达197EFLOPS，其中智能算力占比25%，同比增长60%。随着数据量增长，存力需求上升，先进存力技术如全闪存储成为重要发展方向，存储总量达1080EB，存力增速达23%。

主要观点

• 算力与AI加速发展：AI算力需求显著增长，推动通信行业整体发展，特别是光通信、云计算、卫星通信等领域。
• 通信行业景气度回升：尽管上周通信板块指数下跌3.64%，但年初至今涨幅达30.43%，显示出行业具备良好的成长潜力。
• 技术与生态创新：行业重点推动6G研发、光通信技术升级、算力网络技术创新及自主可控产业链建设，形成“技术+生态”双轮驱动。
• 市场机会显著：在AI、5G、云计算、卫星通信等新兴技术领域，通信企业有望持续受益，如光模块、存储、数据中心等细分行业。

关键信息

行情回顾

• 通信（申万）板块上周下跌3.64%，跑输上证指数、沪深300、创业板指。
• 通信子板块11个子行业全部下跌，其中无线及配套、IDC/CDN/云计算、光通信等跌幅超过3%。
• 通信板块资金净流出64.49亿元，占全市场成交额的4.42%。

行业动态

5G/6G

• 上海发布“5G揽海”行动计划，推进5G网络近海覆盖。
• 中国联通启动5G网络设备集采，预算达402.39亿元。
• 杭州移动完成5GtoB核心网U面一体化升级，提升运维效率和网络能力。
• 北京新建5G基站1.65万个，实现五环内全覆盖。
• 工信部指出中国已建成全球规模最大、技术领先的网络基础设施。

光通信

• 中际旭创预计800G产品需求将大幅增长，扩产持续至明年上半年。
• Coherent发布2023财年财报，网络业务收入超23亿美元，同比增长56%。
• LightCounting指出光器件供应商仍受库存影响，但AI相关800G光模块需求显著上升。

云计算

• 三大运营商云服务业务增长显著，其中移动云增长最快，天翼云、联通云紧随其后。
• 微软纳德拉表示云计算迎来AI新浪潮，将推动公司业绩增长。
• 中国移动发布“NICC新型智算中心技术体系”，推动算力网络技术创新。
• 中国电信联合算力企业启动全国行业大模型应用基地建设，聚焦AI应用。

卫星通信

• 中国联通在防汛救灾中应用多款“黑科技”，包括高通量卫星基站、全调度以太网、AI智能遥感卫星等。
• “地卫智能应急一号”是中国首颗AI卫星，具备语义理解、智能分割、大模型推理等能力。
• 中国联通启动智算训推一体化中卫枢纽建设，打造全国领先AI训练集群。

运营商

• 中国移动通过DCMM5级认证，成为通信行业首批通过最高等级认证的单位。
• 中国电信加快智算中心集群建设，推动算力赋能千行百业。

建议关注

• 光纤光缆：中天科技、亨通光电、长飞光纤。
• 产业链自主可控：长电科技、兴森科技。
• 通信+信创：神州数码、海量数据、彩讯股份、创意信息。
• 通信+军工信息化：海格通信、七一二、坤恒顺维、华测导航。
• 通信+智能汽车：瑞可达、永贵电器、意华股份。
• 光模块：天孚通信、中际旭创、剑桥科技、新易盛、华工科技。
• 通信+新能源：英维克、硕贝德、铭普光磁、科创新源。
• 卫星通信：中国卫星、中国卫通、铖昌科技。
• 智能办公：亿联网络（与微软Teams合作）。
• 光芯片：源杰科技、永鼎股份、长光华芯。
• 存储器：同有科技。

风险提示

• 中美科技竞争：可能对行业造成不确定性影响。
• 5G发展不及预期：若应用场景和用户增长不及预期，可能影响行业增长。
• 政策变动风险：国家产业政策调整可能对相关行业产生不利影响。

重点关注公司及盈利预测