20230323-国泰期货-国债期货_博弈情绪升温_盘整行情延续_3页_892kb

报告摘要

国债期货市场总结（2023年03月23日）

核心内容概述

2023年3月22日，国债期货市场整体呈现小幅上涨趋势，10年期主力合约上涨0.04%，5年期和2年期主力合约分别上涨0.02%。国债期货指数为0.28，显示市场对中短期国债持看多态度。同时，无杠杆策略在近20日、60日、120日和240日内的年化收益率分别为9.28%、5.27%、4.15%和4.22%，表现相对稳健。

市场动态

股市表现：当日A股市场整体上涨，沪指上涨0.31%，深成指上涨0.61%，创业板指上涨0.20%，北证50上涨0.55%。两市超3100只个股上涨，成交额达9579亿元，北向资金净买入4.78亿元。
国债期货走势：
- 2年期（TS2306）：开盘价100.850，最高100.880，最低100.840，收盘100.875，涨0.020，振幅0.040，成交27110手，持仓63306手。
- 5年期（TF2306）：开盘价101.000，最高101.045，最低100.970，收盘101.025，涨0.025，振幅0.074，成交56446手，持仓106390手。
- 10年期（T2306）：开盘价100.380，最高100.430，最低100.295，收盘100.405，涨0.045，振幅0.134，成交54391手，持仓180669手。
现券市场：国债收益率曲线涨跌不一，2Y国债收益率上行0.25BP至2.41%，5Y国债收益率上行0.81BP至2.69%，10Y国债收益率下移0.27BP至2.86%。信用债方面，AAA评级中短期票据收益率6M、1Y、5Y期分别上行0.39BP、0.55BP、1.19BP，3Y期下移0.22BP。
货币市场：银行间质押式回购市场成交24亿元，较前一交易日增加12.09%。隔夜利率收于1.64%，较前一交易日下跌32bp；7天利率收于1.95%，下跌28bp；14天利率上涨2bp至2.60%；1个月利率下跌25bp至2.50%。