2017-横琴金投租赁一期资产支持专项计划计划认购协议与风险揭示书_18页_1mb

横琴金投租赁一期资产支持专项计划之资产支持证券认购协议总结

核心内容

本《横琴金投租赁一期资产支持专项计划之资产支持证券认购协议》（以下简称“本协议”）是由中信证券股份有限公司（甲方）与机构投资者（乙方）签订的，用于明确乙方认购资产支持证券的权利义务关系。该协议是横琴金投租赁一期资产支持专项计划（以下简称“专项计划”）的重要组成部分，与《标准条款》共同构成完整的《专项计划合同》。

主要观点

1. 认购条款

• 乙方认购面值为人民币100元整的资产支持证券，具体类别、预期年化收益率、认购份额及总价需根据附件2《计划说明书》填写。
• 乙方需在指定日期前将全部认购款汇入甲方在托管人处开立的募集专用账户，汇款需注明“横琴金投租赁一期ABS认购款”及“贵单位（名称）”。
• 汇款方式为“加急”，需确保款项实时到账。

2. 资产支持证券的登记托管

• 甲方将在专项计划设立日后，依据登记托管机构的规定，为乙方认购的资产支持证券办理登记托管手续。
• 若发生超额认购，将按《标准条款》第4.6.1条处理。

3. 风险揭示

本协议附有《风险揭示书》，详细列出了专项计划可能面临的风险，包括但不限于：

• 承租人或担保人违约风险：若承租人未能按期支付租金，可能导致基础资产损失。
• 基础资产集中度风险：基础资产主要集中在建筑业、制造业和光伏业，行业波动可能影响现金流。
• 租赁物所有权登记风险：部分车辆未登记至原始权益人名下，可能影响资产转让的法律效力。
• 租赁物未交付风险：部分租赁物尚未交付，原始权益人尚未取得所有权。
• 逾期还款风险：跨季度逾期可能影响收益分配。
• 利率调整风险：中国人民银行利率调整可能影响基础资产现金流。
• 原始权益人破产风险：原始权益人破产可能导致租赁物被列为破产财产。
• 资金混同风险：资产服务机构若破产，回收款可能与其他资金混同。
• 管理人、服务机构、托管人履约风险：若上述机构未能尽责，可能影响专项计划运行。
• 流动性风险：资产支持证券在交易所流通受限，可能影响出售。
• 现金流预测风险：未来现金流受多种因素影响，存在预测偏差。
• 税务风险：收益可能需缴纳相应税负，税法变化可能导致额外税负。
• 评级风险：评级机构可能调整评级，影响资产支持证券价值。
• 提前退租风险：提前退租会减少利息收入，增加再投资风险。
• 利率风险：市场利率波动可能影响资产支持证券的收益。

4. 投资人声明与保证

• 乙方需为合法存在的机构或个人，具备合格投资者资质。
• 乙方确认已充分理解专项计划文件内容，自愿承担投资风险。
• 乙方需提供真实、准确的信息，并确保资金来源合法。

5. 协议生效与终止

• 本协议自双方签字盖章之日起生效，于专项计划不成立或终止时终止。
• 本协议正本一式四份，双方各执两份，具有同等法律效力。

关键信息

• 管理人：中信证券股份有限公司，负责专项计划的设立与管理。
• 募集专用账户信息：需乙方按指定账户信息进行汇款。
• 风险揭示：共列出15项风险，涵盖法律、财务、运营、市场等多个方面。
• 合规要求：乙方需满足《证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理规定》的合格投资者标准。
• 附件：本协议包含5个附件，分别为主定义表、计划说明书、风险揭示书、认购人声明和保证书、标准条款，均为协议不可分割部分。

总结

本协议是横琴金投租赁一期资产支持专项计划的重要法律文件，明确了机构投资者认购资产支持证券的权利义务。协议强调了认购人需具备合法资质，资金来源需合规，同时详细揭示了投资过程中可能面临的各种风险，如违约、行业集中度、流动性、利率波动等。此外，协议还规定了募集账户的管理、登记托管流程、违约责任及争议解决方式，确保专项计划的合法、合规运作。