清科2011年7月中国创业投资暨私募股权投资统计报告_11页_1mb

清科 2011年7月中国创业投资暨私募股权投资市场总结

核心内容

2011年7月，中国创业投资暨私募股权投资市场保持活跃态势，共发生56起投资案例，涉及金额约19.24亿美元。同时，市场出现32笔退出交易，其中90.6%为上市退出，显示境内资本市场在退出渠道中的主导地位。

主要观点

• 投资热度持续：互联网行业成为投资热点，共发生17起投资案例，占总案例数的30.3%。电信及增值业务、IT等行业也保持一定热度。
• 投资金额分布：披露金额的案例共50起，涉及金额约19.24亿美元。其中，互联网行业以5.48亿美元的金额位居第一，连锁及零售行业以2.50亿美元的单笔交易成为最大金额案例。
• 本土机构活跃：本土VC/PE机构在PIPE投资方面表现积极，博弘数君等机构参与了多家企业的融资，显示出对境内企业的强劲信心。
• 外资参与度提升：尽管本土机构主导市场，但外资PE机构如凯雷投资集团也参与了重要交易，如与海尔电器的可换股债券交易。
• 地域分布：北京地区投资案例最多，达23起，占比40.9%。上海、深圳、江苏、云南等地紧随其后，显示出东部及西部地区的投资活跃度。
• 退出渠道集中：境内资本市场成为退出主战场，尤其是深圳中小企业板和创业板，分别有17笔和10笔退出交易，占比达93.1%。

关键信息

投资行业分布

• 互联网：17起案例，占30.3%，披露金额15起，金额5.48亿美元，占比28.5%。
• 电信及增值业务：6起案例，占10.7%，披露金额5起，金额43.25百万美元，占比2.2%。
• IT：5起案例，占8.9%，披露金额4起，金额33.02百万美元，占比1.7%。
• 机械制造：4起案例，占7.1%，披露金额4起，金额180.32百万美元，占比9.4%。
• 农/林牧/渔：4起案例，占7.1%，披露金额4起，金额147百万美元，占比7.6%。
• 其他行业：3起案例，占5.4%，披露金额3起，金额115.72百万美元，占比6.0%。

投资规模分布

• 1,000万美元以下：14起案例，占28.0%，金额约6,961万美元。
• 1,000万-3,000万美元：18起案例，占36.0%，金额约2.58亿美元。
• 3,000万美元以上：18起案例，占36.0%，金额约15.96亿美元。

退出交易分布

• 上市退出：29笔，占90.6%，其中深圳中小企业板17笔，创业板10笔，香港主板2笔。
• 并购退出：3笔，分别涉及浙江闰土、深圳远望谷、上海超日太阳能等企业。

重要案例

• 淡马锡联合IDG注资凡客诚品：2.3亿美元。
• 我友网获得1亿美元融资：由美国风投注资。
• 雅诗阁（中国）服务公寓基金接手北京雅诗阁服务公寓：1.689亿美元。
• 安佰深收购金钱豹：2.50亿美元。
• 海尔电器与凯雷投资集团交易：10.67亿港元（约1.37亿美元）。

数据来源与服务

• 清科数据库：覆盖中国VC/PE市场全面、精准、及时的数据，包括基金、投资案例、并购和上市数据等。
• 研究服务：清科研究中心提供多种研究报告，包括季度和年度报告，涉及创业投资、私募股权、并购市场、企业上市等多个领域。
• 专项研究服务：提供投资组合优化、尽职调查、区域创投分析等定制服务。
• 清科集团业务：包括信息资讯、研究咨询、会议论坛、投资银行服务及直接投资，每年协助20多家企业完成资金募集和并购，交易金额超过2亿美元。

清科研究中心与集团信息

• 清科研究中心：成立于2001年，是中国最专业和权威的研究机构之一，提供行业定制研究及各类报告。
• 清科集团：成立于1999年，是中国领先的VC/PE综合服务及投资机构，涵盖多个业务板块，包括研究、会展、投资银行服务及直接投资。

联系方式

• 研究联系：符星华，电话：+86(10)8458 0476-8073，移动：+86 13811619933，邮箱：Xinghuafu@zero2ipo.com.cn
• 产品咨询：张佳元，电话：+86(10)8458 0476-8070，移动：+86 13693655569，邮箱：zhangjiayuan@zero2ipo.com.cn
• 研究咨询热线：400-600-9460，邮箱：research@zero2ipo.com.cn

数据库与报告说明

• 清科数据库（ZDB）：涵盖自1992年以来的VC/PE行业数据，包括基金、投资案例、并购和上市信息等，数据每日更新，保持及时性和权威性。
• 报告说明：数据保留两位小数，可能出现合计百分比不等于100%或合计数与总数稍有偏差的情况。