20230205-华鑫证券-金融工程基金市场和组合周报_股基年内净值修复+7.3_上周仓位回升加仓电子_21页_1mb

报告摘要

股基年内净值修复+7.3%，上周仓位回升加仓电子

核心内容概述

本报告总结了2023年2月第一周中国公募基金市场的表现、热点、产品发行情况、仓位监测及ETF动态。整体来看，权益基金表现优于其他类型基金，电子、消费者服务、医药、化工、家电等行业受到加仓，而军工、食品饮料、地产、电新、有色等行业被减仓。QDII基金及FOF基金也表现出一定上涨趋势。

主要观点

基金市场热点
上证基准做市债券指数系列即将发布，包括上证基准做市国债指数和上证基准做市公司债指数，为市场提供多样化的业绩基准与投资标的。该指数以2022年6月30日为基日，以100点为基点。
市场表现回顾
- 股票市场：小盘成长风格表现突出，中证1000、中小板指和中证500涨幅分别为2.79%、1.70%和1.48%，而上证50则下跌2.19%。行业方面，汽车、计算机、国防军工和传媒领涨，家电、非银行金融、银行和消费者服务领跌。
- 债券市场：国债收益率普遍下降，10Y-1Y期限利差收窄，中债国债、中债信用债及中证转债指数周涨跌幅分别为0.01%、0.05%和0.18%。
基金市场表现
- 开放式基金指数：QDII基金涨幅最高为1.72%，其次是转债债基（1.18%）、FOF基金（0.57%）、普通股票型基金（0.45%）等。
- 主动权益基金：收益前五的主动股基包括国新国证新锐（9.72%）、招商体育文化休闲A（9.10%）、前海开源沪港深新机遇（8.44%）、中邮健康文娱（7.87%）、银华体育文化（7.26%）。
- 纯债及固收加基金：纯债基金本周涨幅为0.15%，固收加基金涨幅为0.57%。具体表现中，纯债型基金以中长期纯债为主，固收加基金则包括二级债基、可转债基金、偏债混合型基金和偏债型灵活配置基金。
- QDII基金：QDII股票型基金本周涨幅为1.72%，QDII债券型基金涨幅为0.01%，QDII另类投资型基金涨幅为-0.26%。
- 量化公募基金：主动量化型基金本周涨幅为0.59%，增强指数型基金涨幅为0.55%，量化对冲型基金涨幅为0.51%。
- FOF基金：FOF型产品普遍上涨，前海开源裕源本周表现最佳，收益为1.58%。

关键信息

基金产品发行情况

新成立基金：本周共6只新成立基金，募集总金额为28.45亿元。偏债混合型基金成立数量最多，募资规模最大为9亿元。
新申报基金：本周共上报17只基金，包括1只股票指数、2只FOF等。

公募基金仓位监测

当前仓位：股票型基金仓位为84.94%，混合型基金为76.05%，灵活配置型基金为60.24%。这些仓位分别处于2017年以来的12%、6%和73%历史百分位点。
行业加仓情况：上周加仓前五的行业为电子、消费者服务、医药、化工、家电；减仓前五的行业为军工、食品饮料、地产、电新、有色。
ETF资金流动：国内股票型ETF净流入32亿元，港股类产品遭减持。芯片ETF净买入13.21亿元，券商、地产和创新药产品也表现靠前。宽基ETF中，沪深300和中证500净流出靠前，而创业板指获增持13.98亿元。