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通信行业专题点评：关于SDN你应该知道的那些事

核心内容

SDN（软件定义网络）不是一种黑科技，而是为了解决网络资源与计算资源不匹配问题的革新技术。随着云计算和大数据的发展，计算和存储资源已经实现了虚拟化、软件化和灵活调度，而SDN/NFV技术则在网络领域推动类似的变革，使网络资源更加灵活、可编程化。

SDN通过将网络的控制平面与数据转发平面分离，实现集中控制逻辑，从而支持网络虚拟化。NFV则适用于L2-L7的业务虚拟化，两者结合构成了完整的软件定义网络解决方案。SDN/NFV的引入将改变传统通信设备商的垂直整合模式，推动产业链水平整合和生态合作。

主要观点

• SDN是ICT融合趋势下的必然选择：SDN的出现标志着网络向软件化发展，与PC和手机产业的变革相似，传统企业若无法适应，将面临被淘汰的风险。
• SDN在数据中心已有成熟应用：2015年全球SDN市场规模约20亿美元，部分运营商和企业已实现商用部署，如北京电信、世纪互联、Verizon等。
• 广域网应用仍处于早期阶段：目前SDN在电信网中应用仍面临可靠性、安全性等挑战，预计2018年后随着5G标准确定，SDN在广域网中将出现规模化商用。
• SDN将提升运营商对网络的控制能力：通过开源（智能管道、业务创新）和节流（降低Capex和Opex），SDN使运营商能够更高效地管理网络资源。
• SDN面临标准化和安全性挑战：目前SDN标准尚未统一，控制器和网管之间的接口缺乏标准。此外，集中控制方式可能带来潜在的安全风险。
• SDN与NFV的协同应用：国内三大运营商均从数据中心开始引入SDN/NFV技术，未来将逐步扩展至传输网、IP承载网及核心网。

关键信息

SDN/NFV技术概述

• SDN：主要控制L4以下流量，实现控制平面与数据转发平面分离，支持集中控制和可编程化。
• NFV：适用于L2-L7的业务虚拟化，与SDN结合构成完整解决方案。
• SDN/NFV结合：推动网络架构向软件定义方向发展，实现网络资源的灵活调度和管理。

市场应用现状

• 数据中心：SDN技术已广泛应用于运营商IDC网络，市场规模约20亿美元，部分企业如华为、华三、中兴等占据主导地位。
• 广域网：由于可靠性、安全性等问题，SDN在广域网中应用较慢，预计2018年后随着5G标准确定，SDN将在广域网中出现模商用市场。
• 5G技术：SDN/NFV被视为5G关键技术之一，2020年相关市场规模预测达450亿美元。

产业链变化

• 打破垂直整合：传统设备商将不再是唯一主导者，网络操作系统和芯片将成为产业链中关键环节。
• 生态整合：类似Wintel模式，网络操作系统和芯片厂商将与集成商形成合作，推动行业生态发展。
• 企业转型：掌握新价值的企业将崛起，而无法适应转型的传统企业可能衰退。

技术挑战

• 标准不统一：SDN接口和控制器与网管之间缺乏统一标准，影响互操作性。
• 安全性问题：集中控制方式可能带来潜在安全风险，需加强控制器安全机制。
• 性能问题：目前SDN关键性能指标（如流表容量、可靠性、数据转发效率）尚未达到电信级要求。

投资评级

公司短期评级

公司长期评级

行业投资评级

总结

SDN/NFV技术是ICT融合趋势下的关键革新，旨在解决网络资源与计算资源不匹配的问题。尽管目前SDN在数据中心已有广泛应用，但在广域网中仍需时间验证。未来，随着5G标准的确定，SDN有望在广域网中实现规模化商用。然而，SDN的推广仍面临标准化、安全性、性能等多重挑战。国内三大运营商均从数据中心入手，逐步推进SDN/NFV在传输网、IP承载网及核心网的应用。SDN将提升运营商对网络的控制能力，推动行业生态整合，但短期内传统设备商仍占据主导地位。