20170610-东兴证券-基金仓位周报_总体仓位开始回暖_股票及混合基金净值回升_14页_887kb

报告摘要

基金仓位周报总结（20170605-0609）

核心内容

本报告总结了2017年6月5日至6月9日期间，股票型和混合型开放式基金的净值变化及仓位调整情况。整体来看，基金净值呈现强势上升趋势，仓位也有所回暖，显示市场信心有所回升。

主要观点

基金净值变化：
- 股票型开放式基金：共892只，其中806只实现净值上涨，86只净值下跌。最大涨幅为7.90%，最大跌幅为-2.73%，平均涨跌幅为2.73%。
- 混合型开放式基金：共2685只，其中2463只实现净值上涨，222只净值下跌。最大涨幅为6.96%，最大跌幅为-2.73%，平均涨跌幅为1.86%。
- 从净值变化分布来看，股票型基金的净值上涨相对分散，涨幅主要分布在0%至-1%之间；混合型基金的净值变化相对集中，涨幅主要分布在3%至-5%之间。
基金仓位变化：
- 股票型基金：平均仓位为81.20%，较上周上升1.20个百分点。
- 混合型基金：平均仓位为48.84%，较上周上升1.35个百分点。
- 从股票投资比例变化来看，股票型基金中有约31.60%的变化大于2.4%，增幅大于2.4%的基金数量约为减幅超过2.4%的3倍；混合型基金中有约21.81%的变化大于0.7%，增幅大于3.6%的基金数量约为减幅超过3.6%的4倍。
仓位分布：
- 股票型基金：约19%的基金仓位接近上限（90%至95%），但占比继续下降。
- 混合型基金：约13%的基金仓位接近上限（90%至95%），而约25%的基金仓位低于50%。
- 小盘股仓位略有下降，而中盘股和大盘股仓位均有明显上升。
基金公司仓位：
- 一些基金公司如国海富兰克林、中信建投、东方等仓位有明显提升，而国都证券、浙江浙商证券资管等则有所下降。
- 仓位变化与市场走势有一定相关性，部分基金公司仓位变动较大，反映了市场调整策略的差异。