20211017-国信证券-可交换私募债跟踪_私募EB每周跟踪_4页_685kb

报告摘要

可交换私募债（私募EB）周跟踪总结

核心内容

本报告为国信证券经济研究所发布的可交换私募债（私募EB）周跟踪报告，主要汇总了2021年10月17日之前一周内公开渠道披露的私募EB项目信息，包括项目状态、发行规模、标的股票及主承销商等关键要素。

主要观点

项目进展：
- 多数私募EB项目已通过交易所审核，部分项目已获反馈，但尚未正式发行。
- 项目状态主要分为“通过”、“已反馈”和“已受理”三种，反映不同阶段的审核进度。
发行规模：
- 本周新增项目中，广州越秀集团拟发行规模为50亿，为当前最大规模项目。
- 其他项目规模普遍较小，多数在10亿以下。
标的股票：
- 每个项目均对应特定的标的股票，如岳阳林纸、越秀金控、吉电股份等。
- 标的股票多为上市公司，具有一定的市场流通性。
主承销商：
- 中信证券、中金公司、光大证券、红塔证券等为多个项目提供承销服务。
- 承销商选择具有一定的集中性，部分机构参与多个项目。

关键信息

本周新增项目

债券名称	主承销商	规模（亿元）	标的股票	项目状态	更新日期
泰格林纸集团股份有限公司2021年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信证券	18	岳阳林纸	已反馈	2021/10/11
广州越秀集团股份有限公司2021年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中金公司、中信建投	50	越秀金控	通过	2021/10/15

历史项目跟踪

债券名称	主承销商	规模（亿元）	标的股票	项目状态	更新日期
国家电力投资集团有限公司2021年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	中信建投	10	吉电股份/东方能源	通过	2021/9/17
甘肃省电力投资集团有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	华龙证券	6	甘肃电投	通过	2021/9/16
福建金森集团有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	华福证券	4	福建金森	通过	2021/9/16
上海康德莱控股集团有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	光大证券	4	康德莱	通过	2021/9/1
中山润田投资有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	红塔证券	30	中炬高新	通过	2021/5/6
山东省商业集团有限公司非公开发行2021年可交换公司债券	东方投行、申万宏源	15	鲁商发展	通过	2021/4/23
许继集团有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	国泰君安、开源证券	10	许继电气	通过	2021/4/16
中建新疆建工（集团）有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	中信证券	9	西部建设	通过	2021/4/8
西部矿业集团有限公司2021年非公开发行可交换公司债券	银河证券	20	西部矿业	通过	2021/4/6
深圳明德控股发展有限公司2021年面向专业投资者非公开发行可交换公司债券	华泰联合	80	顺丰控股	通过	2021/3/24
天壕投资集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	红塔证券	3	天壕环境	通过	2021/1/4
山东省鲁信投资控股集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	中泰证券	30	鲁信创投	通过	2020/12/17
深圳市钜盛华股份有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	安信证券	8	华侨城A	通过	2020/12/11
万泽集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	华金证券	7	万泽股份	通过	2020/11/9
福建丰琪投资有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	华福证券	5	东百集团	通过	2020/10/26
海南省农垦投资控股集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	国泰君安证券	40	海南橡胶	通过	2020/10/22
新疆广汇实业投资（集团）有限责任公司2020年非公开发行可交换公司债券	太平洋证券	10	广汇能源	通过	2020/8/3
山西煤炭进出口集团有限公司非公开发行2020年可交换公司债券	东方投行	20	山煤国际	通过	2020/7/17
深圳华强集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	平安证券	30	深圳华强	通过	2020/7/13
中国希格玛有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	国都证券	8	神州数码	通过	2020/5/12
湖南黄金集团有限责任公司2020年非公开发行可交换公司债券	中信证券	10	湖南黄金	通过	2020/4/30
陕西黄河矿业（集团）有限责任公司2020年非公开发行可交换公司债券	天风证券	8	陕西黑猫	通过	2020/4/29
北京诚通金控投资有限公司非公开发行2020年可交换公司债券	中信建投、中信证券	16	无	通过	2020/4/27
比亚迪股份有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	天风证券、平安证券	15	合力泰	通过	2020/4/17
盈峰控股集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	中信证券	10	盈峰环境	通过	2020/4/17
浙江中泰钢业集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	中天国富	2	中泰股份	通过	2020/3/3
苏州华纳投资股份有限公司2019年非公开发行可交换公司债券	申万宏源承销保荐	5	华昌化工	通过	2020/2/18
绍兴市盛洋电器有限公司2019年非公开发行可交换公司债券	中天国富证券	4.5	盛洋科技	通过	2020/3/6
新疆广汇实业投资（集团）有限责任公司2019年非公开发行可交换公司债券	国开证券	15	广汇能源	通过	2020/2/17
陕西烽火通信集团有限公司2020年非公开发行可交换公司债券	中信建投、海通证券	6	�烽火电子	通过	2020/1/17
浙江恒逸集团有限公司2019年非公开发行可交换公司债券	中信证券、国信证券	20	恒逸石化	通过	2019/12/18
南山集团有限公司2019年非公开发行可交换公司债券	国信证券	30	南山铝业	通过	2019/11/25
安徽广信控股有限公司非公开发行2019年可交换公司债券	国元证券	7	广信股份	通过	2019/9/30
景德镇黑猫集团有限责任公司2018年非公开发行可交换公司债券	中信证券	7	黑猫股份	通过	2019/4/4

风险提示与免责声明

本报告内容基于公开资料整理，仅供参考，不构成投资建议。
投资者应自行判断是否采用报告内容，并承担相应风险。
本报告不保证数据及信息的完整性、准确性。
本报告可能与后续发布的正式版本不一致，以正式版本为准。

分析师承诺

报告所采用的数据均来自合规渠道。
分析逻辑基于分析师的职业理解，力求客观、公正。
分析结论不受任何第三方的授意、影响。

证券投资咨询业务说明

国信证券具备中国证监会核准的证券投资咨询业务资格。
证券研究报告是证券投资咨询业务的一种基本形式，为客户提供证券及相关产品的分析、预测或建议。

投资评级说明

类别	级别	定义
股票投资评级	买入	预计6个月内，股价表现优于市场指数20%以上
股票投资评级	增持	预计6个月内，股价表现优于市场指数10%-20%之间
股票投资评级	中性	预计6个月内，股价表现介于市场指数±10%之间
股票投资评级	卖出	预计6个月内，股价表现弱于市场指数10%以上
行业投资评级	超配	预计6个月内，行业指数表现优于市场指数10%以上
行业投资评级	中性	预计6个月内，行业指数表现介于市场指数±10%之间
行业投资评级	低配	预计6个月内，行业指数表现弱于市场指数10%以上