未来十年全球财富管理和私人银行的趋势及制胜战略-麦肯锡-2021-98页_11mb

麦肯锡中国金融业CEO季刊总结

核心内容

《麦肯锡中国金融业CEO季刊》聚焦未来十年全球财富管理和私人银行的趋势及制胜战略，旨在帮助领先金融机构把握机遇、布局未来。本期季刊通过分析北美、欧洲和亚洲三大市场的演变趋势，为全球财富管理行业提供了宝贵的洞察与建议。

主要观点

全球财富管理市场概况

• 截至2020年底，中国已成为全球第二大财富管理市场和第二大在岸私人银行市场。
• 预计到2025年，中国财富管理市场年复合增长率将达10%，市场规模有望突破330万亿元人民币。
• 全球财富管理行业正面临五大共性趋势和机遇：客户多元化、投顾服务模式变革、数字化转型加速、卓越运营与风险管理强化、并购与战略合作频繁。

北美市场趋势

• 资金转移加剧：2020年，超过5.6%的可投资金融资产更换了财富管理机构，是三年前的3.5倍。
• 客户结构演变：女性、千禧一代和X世代将成为关键客群，女性顾问比例上升，顾问队伍呈现多元化趋势。
• 科技赋能投顾：财富管理行业正转向“千人千面”和“智慧交互”，以数据驱动的个性化服务成为趋势。
• 盈利压力与运营转型：收入下降与成本上升导致盈利压缩，机构需重塑运营模式，提升效率与流程优化。
• 生态圈建设：技术公司与财富管理机构合作，形成综合服务生态，提升客户体验与业务韧性。

欧洲市场趋势

• 卓越运营凸显：欧洲私人银行的利润下滑，机构需重视流程优化与降本增效，以应对运营成本上升。
• 客户为本的价值主张：客户对财富管理的需求日益细分，机构需针对不同客群（如高净值、超高净值、企业家等）提供定制化服务。
• 数字化转型加速：虽然欧洲数字化进程相对保守，但部分领先机构已开始布局，通过多渠道整合提升客户体验。
• 跨境与离岸配置：客户对财产安全、隐私保护和投资多样性的需求增长，推动了跨境资产配置和并购的兴起。

亚洲市场趋势

• 数字化渠道渗透：亚洲客户对数字化服务的接受度高，财富管理机构需加大线上工具的投入。
• 客群分化加剧：女性、养老、企业家等细分客群需求日益明显，机构需提供更精细化的服务方案。
• 运营风险上升：疫情放大了运营风险，机构需加强风险管控与数字化安全。
• 生态圈协作：传统金融机构与互联网巨头合作，实现技术赋能与业务拓展。
• 行业整合加速：大型机构在疫情后表现更佳，小型机构面临生存压力，整合机会增多。

关键信息

客户分层与细分市场

• 高净值（“大鱼”）与超高净值（“巨鲸”）客户是未来市场增长的关键，需提供差异化产品与服务。
• 女性、养老、企业家等细分客群存在大量未被满足的需求，机构需针对这些群体进行深度服务。

数字化转型

• 疫情加速了数字化转型，机构需构建开放式产品平台，融合智能投顾、混合投顾与线下专业投顾。
• 财富管理机构需提升数字化能力，包括远程服务、客户体验优化和中后台流程升级。

卓越运营

• 优化流程、降本增效、人才赋能和风险管理是未来机构战略的重点。
• 麦肯锡建议通过RPA、机器学习等技术提升运营效率，降低人力成本。

并购与战略合作

• 实力强劲的机构更易通过并购与合作进入新市场，扩大规模。
• 跨境并购成为国内机构进入全球市场的重要途径。

女性客群趋势

• 女性在财富管理市场中的角色日益重要，预计到2030年将掌管30万亿美元资产。
• 女性更倾向于寻求专业投顾建议，重视长期目标和风险控制，且对投顾的契合度要求更高。

未来十年展望

• 财富管理行业将经历深刻变革，商业模式将更加个性化、数据驱动、科技赋能。
• 行业将加速整合，领先机构需构建综合服务体系，提升客户黏性与利润水平。

结构化总结

一、全球财富管理五大趋势

1. 客户多元化与复杂化：高净值与超高净值客户成为核心战场，机构需提供定制化服务。
2. 投顾服务模式变革：以客户为中心，打造全渠道、全生命周期的投顾服务。
3. 数字化转型加速：线上化与智能化成为趋势，机构需构建数字化平台。
4. 卓越运营与风险管理：流程优化、降本增效、人才战略是盈利保障。
5. 并购与战略合作：规模效应显著，机构需积极布局。

二、五大破局机遇

1. 抓住高净值客户：通过差异化服务与产品提升客户粘性。
2. 打造细分客群价值主张：满足女性、养老、企业家等群体的特定需求。
3. 构建开放式产品平台：整合智能投顾、混合投顾与线下服务。
4. 深化数字化转型：提升客户体验与运营效率。
5. 拓展跨境与离岸业务：满足全球化资产配置需求，提升市场覆盖。

三、中国财富管理市场趋势

• 市场将面临五大核心趋势：客户行为变化、技术赋能、数字化转型、卓越运营、行业整合。
• 机构需聚焦八大要务，提升服务能力与客户体验，以应对挑战。

四、女性客群洞见

• 女性在财富管理中的影响力持续上升，她们更注重长期目标、风险控制和个性化服务。
• 女性客户更换投顾的可能性更高，尤其在丧偶或离婚后，机构需提供更契合的解决方案。

五、未来十年北美财富管理展望

• 财富管理公司将更依赖数据驱动与技术赋能，以提升客户体验与运营效率。
• 机构需关注客户行为变化，包括女性主导投资、科技公司参与、生态圈建设等。

注：本文为麦肯锡中国金融业CEO季刊内容的总结，涵盖全球财富管理市场趋势、未来机遇及中国市场的应对策略。