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晨会纪要总结（2021年07月02日）

核心内容概述

2021年6月中国制造业PMI为50.9，略低于预期，显示制造业增长势头减弱。同时，人民币在全球外汇储备占比达到历史新高，达到2.45%，而美元占比继续上升至59.54%。国家统计局和财新数据均反映制造业增速放缓，但依旧保持在景气区间。此外，山西证券指出部分热门板块短期将有所休整，建议投资者关注半导体制造产业链及创新药板块。6月中国房地产、银行、医药生物等板块涨幅居前，而国防军工、综合、汽车板块跌幅居前。

主要观点与关键信息

制造业PMI

• 6月财新制造业PMI：51.3，为三个月低点，显示疫情反复和供应链受阻影响了制造业增长。
• 国家统计局制造业PMI：50.9，较上月下降0.1个百分点，制造业保持平稳扩张，但增速放缓。
• 生产指数：高于50.0临界值，但降至2020年4月以来最低。
• 新订单指数：录得三个月来最低，显示需求减弱。
• 新出口订单指数：略高于荣枯分界线，受国内外疫情负面影响。

财政政策

• 200亿元补贴：财政部向实际种粮农民发放一次性补贴，以稳定农民收入和种粮积极性。
• 政策落实：要求精准识别实际种粮农民，提高补贴发放效率，确保农民受益。

京津冀协同发展

• 银保监会部署：推动京津冀协同发展，重点支持交通、生态、产业升级等领域。
• 金融创新：探索自贸试验区、服务业扩大开放的金融创新，复制成功经验。

碳达峰与碳中和

• 河南方案：强调节能降碳、发展清洁能源，推进产业转型升级。
• 重点任务：加强高耗能高排放行业管控，提升能源利用效率，发展风电、太阳能等新能源。

医疗卫生服务

• 发改委方案：提出“十四五”优质高效医疗卫生服务体系建设目标，提升重大疫情防控水平。
• 中西医协同：加强综合医院中医药工作，推动中西医协同发展。

汽车市场

• 6月汽车经销商库存预警指数：56.1%，位于荣枯线之上，显示库存偏高。
• 乘联会数据：6月汽车市场整体表现平稳，但部分板块如消费、食品饮料表现低迷。

全球市场

• 美国股市：三大股指集体上涨，科技股多数上涨，但芯片股走低。
• 欧洲股市：整体收涨，德国、法国、英国股市均上涨。
• 亚太股市：多数收跌，日经、韩国、澳洲股市下跌，新西兰股市微涨。

资金流向

• A股主力净流出：421.1亿元，1548家公司获资金净流入，2812家公司获资金净流出。
• 行业资金流向：医药生物、银行、房地产、食品饮料和家用电器为净流入前五，电子、非银金融、电气设备、计算机和化工为净流出前五。

个股动态

• 紫金矿业：预计上半年净利润增长156.09%至172.61%。
• 公牛集团：预计上半年净利润增长61.74%至92.85%。
• 中航机电：预计上半年净利润增长40%至60%。
• 小鹏汽车：二季度交付17398辆，同比增长439%，6月创月度交付新高。

停复牌情况

• 停牌公司：13家，包括*ST盈方、*ST盐湖、苏宁易购等。
• 复牌公司：3家，包括纳尔股份、*ST天成、*ST园城。

新股与债券发行

• 新股申购：包括英科再生、中集车辆、宏华数科等，部分已上市。
• 债券发行：涵盖地方政府债、政策银行债、一般企业债、可转债等，如21融腾4A、21宁夏债再融资一般(四期)IB、21科发01等。

基金发行

• 基金发行明细：包括申万菱信中证内地新能源主题ETF、富国中证旅游主题ETF、德邦上证G60综指增强A等，投资类型涵盖股票型、混合型、债券型基金。

投资者统计

• 新增投资者数量：2021年2月至5月分别为160.94万、247.74万、169.14万、141.22万。
• 期末投资者数量：2021年2月至5月分别为18147.87万、18895.61万、18564.75万、18705.97万。

限售股解禁

• 解禁股数合计：5973,650.70万股，市值合计9,934,334.24万元。
• 解禁公司：包括TCL科技、上海贝岭、ST辅仁、浙文互联、新易盛、中信建投、东睦股份、睿智医药、汇顶科技、镇海股份、中广核技、庄园牧场、甘李药业、伟创电气、新疆天业、新安股份、陕鼓动力、渤海化学等，涉及股权激励和定向增发配售股份。

策略建议

• 短期调整：部分热门板块可能短期休整，建议投资者关注半导体制造产业链及创新药板块。
• 长期逻辑：创新药板块因医保目录调整常态化，长期利好。
• 风险提示：需关注宏观经济不及预期、相关政策扶持不足、中美外交关系恶化等风险。

总结

本次晨会内容涵盖宏观经济、政策动态、行业新闻、全球市场、资金流向、个股动态、新股债券发行、基金发行、投资者统计及限售股解禁等多个方面，为投资者提供了全面的市场分析和投资建议。