20230716-浙商证券-电力设备新能源行业周报（第28周）_光伏上游价格触底反弹_加快新型电力系统构建_38页_5mb

新能源汽车**- 6月装车量大幅增长(同比+218%)，磷酸铁锂电池占比达69.1%，龙头市占率达97.2%；上游碳酸锂价格下跌13%，氢氧化锂价降21%。

光伏**- 上游价格反弹(硅片环比涨18%)，组件排产提升；终端需求逐季向好，辅材环节利润空间扩大，7月排产环比或显著提升。

风电**- 山东海上风电补贴复审通过(总装机10.995GW)，海上升压站进入全面施工；招标量超499GW，陆上风机中标价环比降8%。

储能**- 中央深改委发布新型电力系统指导意见**，电芯集采均价降至0.58元/Wh；地方完善分时电价机制**，山东、广东等推行大峰谷价差超0.7元/kWh。

氢能**- 全球燃料电池车销量超2400辆(中国约占30%)，国内外龙头持续布局；绿氢新签项目同比增超3倍，电解槽产能预计下半年再增超800MW。

市场表现电力设备板块周涨幅18.1%(沪深300+19.2%)，电池(+21.9%)和光伏设备(+19.2%)成为最大驱动力；电力体制改革加速，新型电力系统建设为关键。

巴黎人风险

新材料价格波动、海外政策不确定性、供应链瓶颈。