20161127-兴业证券-银行业资金流向周报_20页_3mb

银行业周报总结（2016.11.21-2016.11.27）

核心内容概述

本报告分析了2016年11月21日至27日期间银行行业的资金流向、融资融券市场情况以及大宗交易数据，旨在评估银行业在市场中的表现和资金动态。

主要观点与关键信息

市场资金流向

• 全市场资金流向：本周市场资金整体呈现净流入趋势，全周合计净流入资金为15.92亿元。其中，周二、周四和周五分别实现净流入29.08亿元、4.83亿元和19.63亿元。
• 大单与特大单资金：大单资金持续净流出62.04亿元；特大单资金净流入77.96亿元。
• 行业资金流向：
  • 除金融业外，其他10个GICS一级行业均实现资金净流出。
  • 工业净流出金额最大，为312.5亿元。
  • 金融业资金净流入为47.49亿元，占A股流通市值的0.06%，为所有行业中最高。

银行业资金流向

• 中信银行指数表现：本周中信银行指数周涨幅为4.16%，高于沪深300指数涨幅3.04%。
• 银行业资金净流入：全周银行业实现资金净流入59.6亿元，周三净流入金额最高，达18.89亿元。
• 资金流入占比：银行业资金净流入金额占A股流通市值的0.11%，为所有二级行业中最高。
• 个股资金流向：
  • 南京银行净流入金额最大，为12.13亿元。
  • 中国银行净流入金额次之，为11.61亿元。
  • 江苏银行资金净流入占A股流通市值比例最高，为6.04%。

融资融券市场情况

• 融资市场：本周融资买入额为1706.41亿元，偿还额为1601.6亿元，融资余额为9566.32亿元，较上周五增加127.27亿元。
• 融券市场：融券卖出量为3.1亿股，融券余额为47.21亿元，较上周五增加5.23亿元。
• 个股融资情况：
  • 兴业银行融资买入额最高，为10.34亿元，融资余额均值为62.51亿元。
  • 平安银行融资买入额次之，为9.18亿元。
  • 建设银行净融资/总市值指标最高，为0.129，显示较高的做多活跃度。
• 个股融券情况：
  • 兴业银行融券卖出量最高，为1050万股，融券余量均值为1729万股。
  • 农业银行融券卖出量次之，为1049万股。
  • 交通银行融券卖出量-偿还量/总市值指标最高，为0.009，显示较高的做空活跃度。

大宗交易情况

• 银行业大宗交易：本周共发生9笔大宗交易，涉及多家银行。
• 民生银行：11月21日以0.897%的溢价率成交2940万股，金额为27283.2万元；11月24日以1.92%的溢价率成交500万股，金额为477500万元。
• 招商银行：11月23日以4.74%的折价率成交35万股，金额为612.5万元；11月24日以-7.11%的折价率成交35万股，金额为612.5万元。
• 平安银行：11月24日以5.82%的折价率成交150万股，金额为1335万元。

总结

本周银行业整体表现优于其他行业，资金净流入情况良好，且中信银行指数涨幅显著。南京银行和中国银行在资金流入方面表现突出，江苏银行则在资金流入占市值比例上领先。融资融券市场中，兴业银行和平安银行在融资和融券市场均表现活跃，建设银行在融资市场显示较强的做多意愿，交通银行在融券市场表现出较高的做空活跃度。大宗交易方面，民生银行和招商银行的交易频率较高，但折溢价情况各异，反映出市场对不同银行的预期和交易策略。

此外，需关注监管政策变化、存款利率调整及信贷资产信用风险暴露等潜在风险因素。