20170918-国研网-汽车行业季度分析报告_37页_1mb

2017年第二季度中国汽车行业发展总结

核心内容概述

2017年第二季度，中国汽车行业在宏观经济改善和政策调整的双重推动下保持稳定发展态势，但面临结构性增长不足和市场疲软等挑战。行业整体呈现“稳中向好”的格局，但不同细分市场表现不一，尤其是乘用车市场有所转冷，而商用车市场持续回暖。新能源汽车因补贴政策调整而增速放缓，但未来有望回升。

主要观点与关键信息

1. 宏观经济环境分析

• 世界经济改善：发达经济体如美国、欧元区和日本经济普遍回暖，但结构性增长尚未出现，全球复苏不均衡。
• 中国经济发展：上半年国内生产总值同比增长6.9%，经济运行保持平稳，就业和物价表现良好，经济结构持续优化。
• 消费与投资：社会消费品零售总额增长10.4%，固定资产投资同比增长8.6%，进出口总额增长19.6%。
• 价格趋势：CPI涨幅温和，PPI涨幅放缓，但部分行业如教育、环保等领域增长较快。
• 居民收入：全国居民人均可支配收入同比增长8.8%，城乡收入差距缩小。

2. 行业政策环境

• 销售制度变革：《汽车销售管理办法》发布，打破品牌授权单一体制，推动市场竞争和流通模式创新。
• 产业规划发布：三部委联合印发《汽车产业中长期发展规划》，明确推动新能源汽车和智能网联汽车发展，提升中国汽车品牌国际竞争力。
• 投资项目管理：发改委和工信部出台政策，严控传统燃油汽车产能，支持新能源汽车发展，同时建立产能监测预警体系。
• 双积分政策征求意见：工信部发布新版双积分管理办法征求意见稿，为2020年补贴退出做准备，推动新能源汽车市场化发展。

3. 汽车行业运行情况

• 整体产销：上半年汽车产销量分别为1352.58万辆和1335.39万辆，同比分别增长4.64%和3.81%，但增速低于上年同期。
• 乘用车市场：
  • 产销分别增长3.16%和1.61%，增速有所放缓。
  • 自主品牌乘用车销量增长4.33%，市场占有率提升至43.90%。
  • 1.6升及以下排量乘用车销量同比下降1.72%，市场占有率下降2.57%。
  • SUV销量增长16.83%，MPV和交叉型乘用车销量下降，轿车销量负增长。
• 商用车市场：
  • 产销分别增长13.80%和17.39%，增速显著提升。
  • 货车销量增长较快，半挂牵引车产销增长迅猛。
  • 客车市场整体低迷，销量同比下降12.84%，中型客车降幅较大。

4. 行业发展趋势展望

• 政策环境：下半年将出台智能网联汽车相关政策，新能源汽车购置税优惠政策有望延续。
• 市场走势：全年汽车产销预计增长5%左右，乘用车转冷、商用车趋热的局面将持续。
• 新能源汽车：市场热度因补贴退坡而下降，但下半年有望发力，政策推动下发展加速。
• 库存压力：经销商库存压力较大，预计三季度压力不减，四季度有望缓解。
• 出口增长：汽车“走出去”态势良好，受“一带一路”战略推动，出口有望继续增长。

关键数据总结

图表目录（简要说明）

• 图1：美国、欧元区、日本季度GDP环比增长趋势（2015年2季度-2017年2季度）
• 图2：中国累计GDP及各产业增加值同比增长趋势（2014年2季度-2017年2季度）
• 图3：工业生产及投资、消费、出口需求累计同比增长趋势（2014年6月-2017年6月）
• 图4：CPI和PPI变化趋势（2016年6月-2017年6月）
• 图5：2017年1-5月汽车行业固定资产投资构成
• 图6：2016年6月-2017年6月汽车累计产销走势
• 图7：乘用车累计产销走势
• 图8：乘用车整体市场情况
• 图9：轿车累计销售走势
• 图10：SUV、MPV、交叉型汽车累计销售走势
• 图11：1.6升及以下排量乘用车市场份额变化
• 图12：商用车累计产销走势
• 图13：客车分车型累计销售走势
• 图14：货车分车型累计销售走势
• 图15：汽车生产企业销量排名
• 图16：乘用车生产企业销量排名
• 图17：商用车生产企业销量排名
• 图18：2017、2018年世界经济增长趋势预测
• 图19：中国汽车经销商库存预警指数走势

表格目录（简要说明）

• 表1：2017年1-5月汽车行业固定资产投资额完成情况
• 表2：2016年6月-2017年6月汽车累计产销情况
• 表3：2016年6月-2017年6月乘用车累计产销情况
• 表4：2017年上半年乘用车市场结构情况
• 表5：乘用车分车型累计销售情况
• 表6：乘用车分排量销售情况
• 表7：2016年6月-2017年6月商用车累计产销量
• 表8：商用车分车型产销情况
• 表9：客车分车型累计销售情况
• 表10：货车分车型累计销售情况
• 表11：2017年1-5月汽车整车进口情况
• 表12：2017年1-5月汽车商品出口情况

总结

2017年第二季度，中国汽车行业在政策改革和宏观经济改善的背景下保持稳定发展，但面临结构性增长不足和市场需求疲软的问题。乘用车市场受政策和消费影响，增长放缓，而商用车市场则持续向好。新能源汽车市场因补贴退坡而增速下降，但下半年有望回升。政策环境为行业转型升级和国际化发展提供了重要支撑，未来智能网联汽车和新能源汽车将成为重点发展方向。行业整体预期全年增长5%左右，市场竞争进一步加剧，出口和“走出去”战略将继续推动行业发展。