20170405-兴业证券-投资者A股市场行为周报_陆股通近4成仓位持股食品饮料和金融_17页_1mb

陆股通近4成仓位持股食品饮料和金融——投资者A股市场行为周报

核心内容

本报告分析了2017年3月A股市场中产业资本、融资融券、机构投资者、个人投资者及海外投资者的行为，揭示了市场资金流动、投资偏好及市场趋势。

主要观点

• 产业资本增减持行为：3月减持金额大于增持金额，净减持规模达135.40亿元，较2月增加3.35亿元。净减持活跃度较高，且主要集中在基础化工、建材及石油化工行业。
• 融资融券行为：3月31日，融资融券余额为9222亿元，较3月24日下降0.44%。融资余额占自由流通市值的比例微升至4.38%。融资买入额占成交金额的比例下降，显示融资融券活跃度有所下降。
• 机构投资者：3月新成立偏股型基金份额为541.07亿份，较2月增长373亿份。股票和混合型基金合计净值规模上升1.96%。全部基金持股市值较2016Q3下降1.5%。
• 个人投资者：余额宝情绪指数5日均值为1191.31，较3月24日上升20.68%。证券市场交易结算资金日平均余额为1.24万亿元，较上一周下降6.23%。
• 海外投资者：陆股通近4成仓位持股食品饮料和金融行业。3月27日至31日，沪股通净流入17.23亿元，深股通净流入9.63亿元。QFII和RQFII审批额度增加，显示外资对A股市场的持续关注。

关键信息

产业资本

• 减持金额：截至3月31日，减持金额为135.40亿元，较2月增长3.35亿元。
• 增持金额：截至3月31日，增持金额为88.78亿元，较2月增长5.44亿元。
• 净减持行业：基础化工、建材及石油化工为大幅净减持行业。

融资融券

• 融资余额：3月31日，融资余额为9180亿元，占自由流通市值比例微升至4.38%。
• 融资买入额：3月27日至31日，日均融资买入额占成交金额的比例从7.9%下降至7.7%。
• 各板块融资余额占比：主板、中小板、创业板分别占4.4%、3.3%和2.7%。
• 各板块融资买入占比：主板、中小板、创业板分别为17.2%、19.1%和23.1%。

机构投资者

• 新成立偏股型基金：3月新成立偏股型基金份额为541.07亿份，较2月增长373亿份。
• 基金持股市值：全部基金持有的A股股票投资市值为1.66万亿元，较2016Q3下降1.5%。
• 基金持股市值占比：占全部A股总市值和流通市值的比例分别为3.0%和4.2%，较2016Q3分别下降0.2和0.3个百分点。
• 信托投资：2016年12月信托投资股票和基金金额为9058亿元，占整体资金信托余额的5.18%。
• 保险投资：2017年2月保险投资股票和基金金额为1.8万亿元，占整体保险资金运用余额的12.97%，较1月上升0.68%。
• 证券投资类私募：2月证券投资类私募家数达7978家，管理规模达2.8万亿元，占整个私募基金的44%和33%。管理规模较1月上升0.6%。

个人投资者

• 余额宝情绪指数：3月31日，5日均值为1191.31，较3月24日上升20.68%。
• 证券市场结算资金：3月31日，日平均余额为1.24万亿元，较上一周下降6.23%。
• 银证转账净流出：3月27日至31日，净流出91亿元，结算资金余额减少1343亿元，证券资金净流入股市规模为1252亿元。

海外投资者

• 陆股通持仓：3月31日，陆股通中主板、中小板、创业板持股占标的自由流通市值比例分别为1.85%、0.72%和0.19%，占整体A股自由流通市值的比例分别为1.57%、0.54%和0.12%。
• 陆股通净买入行业：3月27日至31日，陆股通买入占标的成交金额比例排名前五的行业为银行、交通运输、医药生物、化工、采掘。
• 沪股通与深股通：3月27日至31日，沪股通净流入17.23亿元，深股通净流入9.63亿元。
• QFII与RQFII审批额度：3月29日，QFII和RQFII外管局审批额度分别为902.64亿美元和5414.04亿人民币，较2月分别增加10.54亿美元和2.75亿人民币。

附录：相关报告

• 20170328《2月保险资金投资股票和基金占比上升》
• 20170321《2月证券投资类私募规模再创历史新高》
• 20170314《深港通开通以来出现首次净流出》
• 20170307《1月保险投资股票和基金占比下降》
• 20170228《2月产业资本减持活跃度提升，净减持规模达60亿》
• 20170221《1月证券投资类私募规模再创历史新高》
• 20170214《1月证券投资类私募规模再创历史新高》
• 20170207《1月产业资本微幅净增持，增持活跃度提升》
• 20170111《深股通开通24个交易日净流入202亿》
• 20170105《11月证券投资类私募规模再创历史新高》
• 20161227《11月险资投资股票和基金的金额再创历史新高》
• 20161220《11月个人投资者中的中户和大户数量小幅上升》
• 20161213《深港通开通7个交易日连续净买入108亿》