20180929-普华永道-银行业快讯_2018年半年度中国银行业回顾与展望_46页_5mb

2018年半年度中国银行业回顾与展望总结

核心内容概览

本总结基于《银行业快讯》2018年9月刊，分析了中国大型商业银行和股份制商业银行的半年度业绩表现、财务状况、资产质量及资本充足率等关键指标。报告涵盖了A股和/或H股上市的六家大型商业银行及九家股份制商业银行，总资产规模合计占中国商业银行总资产的75.78%。

主要观点

1. 上市银行业绩分析

大型商业银行

• 净利润保持增长：2018年上半年实现净利润6,132.14亿元，同比增长6.14%，增速持续上升。
• 盈利指标分化：ROE（加权平均净资产收益率）普遍下降，ROA（平均总资产收益率）有升有降。
• 净利差与净息差回升：受负债成本控制能力增强和贷款收益率上升影响，净利差和净息差有所回升。
• 总资产增速放缓：总资产规模达110.97万亿元，同比增长3.92%，增速较2017年同期有所放缓。
• 资产结构变化：贷款和金融投资维持增长，但同业资产增速不一，部分银行金融投资规模减少。
• 不良贷款与逾期贷款：不良贷款余额达0.89万亿元，较2017年末增长268.02亿元，不良率小幅下降至1.48%；逾期贷款余额达1.08万亿元，逾期率小幅上升至1.80%。
• 拨备计提审慎：拨备覆盖率上升至196.27%，拨贷比上涨0.24个百分点，不良贷款处置力度加大。

股份制商业银行

• 净利润稳步增长：2018年上半年净利润总额达2,117.28亿元，同比增长7.13%，增速高于2017年同期。
• 盈利指标分化：ROA基本企稳，ROE多数银行下降，显示盈利压力不均。
• 净利差与净息差企稳回升：受资产收益率上升及负债付息率变化影响，部分银行净利差和净息差“双升”。
• 资产增速分化：总资产规模达42.91万亿元，同比增长2.62%，增速与2017年同期基本持平。
• 金融投资规模减少：受去杠杆政策影响，金融投资增速普遍下降，同业资产占比差异较大。
• 不良贷款与逾期贷款：不良贷款余额达3,815.76亿元，不良率微降至1.68%；逾期贷款余额达5,897.70亿元，逾期率基本持平。
• 拨备计提稳健：拨备覆盖率提升至189.61%，拨贷比小幅上升，不良贷款处置力度增强。
• 资本压力略有增加：部分银行资本充足率下降，但通过发行普通股补充资本。

关键信息

1.1 财务状况

• 总资产：大型商业银行总资产110.97万亿元，同比增长3.92%；股份制商业银行总资产42.91万亿元，同比增长2.62%。
• 总负债：大型商业银行总负债102.61万亿元，同比增长3.93%；股份制商业银行总负债39.88万亿元，同比增长2.55%。
• 成本收入比：大型商业银行成本收入比为26.16%，同比下降0.40个百分点；股份制商业银行成本收入比为26.67%，同比上升0.72个百分点。

1.2 资产质量

• 不良贷款：大型商业银行不良贷款余额为0.89万亿元，不良率1.48%；股份制商业银行不良贷款余额为3,815.76亿元，不良率1.68%。
• 逾期贷款：大型商业银行逾期贷款余额为1.08万亿元，逾期率1.80%；股份制商业银行逾期贷款余额为5,897.70亿元，逾期率2.59%。
• 拨备覆盖率：大型商业银行拨备覆盖率196.27%；股份制商业银行拨备覆盖率189.61%。
• 拨贷比：大型商业银行拨贷比2.90%；股份制商业银行拨贷比3.18%。

1.3 资本状况

• 资本充足率：大型商业银行资本充足率有所下降，部分银行核心一级资本充足率也出现下滑；股份制商业银行资本充足率总体回落，但通过发行普通股补充资本。

总结

2018年上半年，中国银行业整体呈现稳健增长态势，但盈利压力和资本压力有所显现。大型商业银行净利润保持增长，但盈利指标分化，不良贷款处置力度增强；股份制商业银行净利润增速有所提升，但盈利分化加剧，不良贷款处置力度持续加强。总体来看，银行业在监管政策和市场环境变化下，继续优化资产结构，提升风险抵御能力，但需关注信贷资产质量及资本充足率的波动。